2.2. Определение необходимого (желаемого) размера

собственных средств

Минимально необходимый размер собственных средств (капитала) КО как базы для проведения активных и пассивных операций, обеспечивающий выполнение нормативов Инструкции №1, может быть определен на основе соотношений для расчета таких нормативов и установленных их минимальных (максимальных) значений. Так, из приведенного выше выражения для норматива Н1 следует, что размер собственных средств (капитала) КО должен быть не менее

К>= Н1мин (Ариск – Рц – Рд - Рк +КРВ + КРС + РР) / 100.

Величину активов с учетом риска при планировании можно представить в виде

Aриск

Aриск = --------- A = kриск х A,

A

где А – планируемый (ожидаемый) размер активов банка.

Значения рисков и резервов, учитываемых при расчете норматива Н1, при планировании также можно представить с использованием их отношений к размеру активов КО:

Рц = kрц х A; Рк = kрк х A; Рд = kрд х A;

КРВ = kрв х A; КРС = kрс х A; РР = kрр х A.

Выражение для необходимого размера собственных средств (капитала) при этом примет вид

К>= Н1мин х А (kриск – kрц – kрк - kрк + kрв + kрс + kрр) / 100. (2.1)

Пример 2.2.

При планировании операций банка, размер собственных средств (капитала) которого на текущую дату равен 190 млн. руб., рассматриваются следующие ожидаемые значения показателей: А = 3500 млн. руб.; kриск = 0,65; kрц = 0,05; kрк = 0,002; kрд = 0,01; kрв = 0,005; kрс = 0,001; kрр = 0,003. При курсе 1 евро = 35,29 руб. размер собственных средств (капитала) банка составляет 5,38 млн. евро и минимально допустимое значение норматива Н1 равно 10%. При рассматриваемых ожидаемых значениях показателей ориентировочный минимально необходимый размер собственных средств (капитала) банка для выполнения норматива Н1 по формуле (2.1) должен быть не менее

К = 10 х 3500 (0,65 – 0,05 – 0,002 - 0,01 + 0,005 + 0,001 + 0,003) / 100 = 208,95 млн. руб.

Если в банке для уменьшения риска операций установлены более жесткие внутренние требования по нормативу Н1, равные 15 %, ориентировочный размер его собственных средств (капитала) должен быть не менее

К= 15 х 2800 (0,65 – 0,05 – 0,002 - 0,01 + 0,005 + 0,001 + 0,003) / 100 = 313,42 млн. руб.

Аналогичным образом могут определяться необходимые значения размера собственных средств (капитала) КО для выполнения других нормативов (примеры приводятся в последующих темах при изучении вопросов управления соответствующими банковскими операциями).

При определении желаемого размера собственных средств КО, превышающего минимально необходимое значение с точки зрения выполнения нормативов Центрального банка РФ, необходимо учитывать следующие обстоятельства. Увеличение размера собственных средств КО является необходимым условием для роста ее активов, то есть расширения масштабов деятельности. Собственные средства используются также для погашения возможных убытков КО и их увеличение повышает надежность КО. В целом увеличение размера собственных средств КО необходимо для их развития, положительно воспринимается Центральным банком РФ и клиентами, а также укрепляет стабильность и надежность банковской системы страны.

При увеличении размера собственных средств, однако, следует иметь в виду, что, в отличие от промышленных предприятий, банки как основной вид КО формируют свои средства преимущественно за счет привлеченных средств (обязательств). В практике банков различных стран соотношение собственных и привлеченных средств (финансовый рычаг) может составлять до 1:100 и более. Банки обычно стремятся повышать долю привлеченных средств в своих ресурсах, поскольку, чем она выше, тем при прочих равных условиях будет выше прибыльность собственных средств, которую можно представить следующим образом:

Пр Пр А

---- = ---- х ---- , (2.2)

СС А СС

где Пр – прибыль за рассматриваемый период;

СС – средний размер собственных средств;

А – средний размер активов банка.

Отсюда следует, что при одном и том же размере активов и одной и той же прибыльности активов у банка, имеющего меньшую долю собственных средств в ресурсах, прибыльность собственных средств будет больше. Таким образом, при увеличении размера собственных средств для сохранения или увеличения их прибыльности необходимо одновременно увеличивать прибыльность активов и (или) принимать меры по увеличению размера активов.

Необходимый размер активов при заданных значениях прибыльности активов и прибыльности собственных средств из выражения (2.2) определяется следующим образом:

Пр / СС

А = ----------- х СС (2.3)

Пр / А

Пример 2.3.

В истекшем году показатели, характеризующие деятельность банка, были следующими:

средний размер активов 1500 млн. руб.;

средний размер собственных средств 240 млн. руб.;

прибыль за год 18 млн. руб.

Прибыльность собственных средств банка составила 18/240 = 0,075 = 7,5 %.

Такой же результат можно получить с выделением влияющих на него факторов по выражению (2.2):

прибыльность активов: 18 / 1500 = 0,012;

отношение активов к размеру собственных средств: 1500 / 240 = 6,25;

прибыльность собственных средств: 0,012 х 6,25 = 0,075 = 7,5 %.

В следующем году банк планирует увеличить средний размер собственных средств до 300 млн. руб. Для обеспечения прибыльности собственных средств на уровне не ниже значения истекшего года при сохранении той же прибыльности активов необходимо увеличить средний размер активов по выражению (2.3) до значения

0,075

А = -------- х 300 = 1875 млн. руб.

0,012

Ожидаемая прибыль при этом составит

Пр

Пр = --- х А = 0,012 х 1875 = 22,5 млн. руб.

А

и прибыльность собственных средств банка будет равна

Пр/ СС = 22,5 / 300 = 0,075 = 7,5 %.

Поскольку средний размер собственных средств банка вырастет на 60 млн. руб., а средний размер активов должен вырасти на 375 млн. руб., банку будет необходимо увеличить средний размер привлеченных средств с величины, составлявшей в истекшем году 1500 – 240 = 1260 млн. руб., до величины 1875 – 300 = 1575 млн. руб.