29. Сутність кредитного ризику

Кредитний ризик – це імовірність втрат внаслідок неспроможності контрагента виконувати прийняті контрактні зобов’язання. Для кредитора наслідком невиконання зазначених зобов’язань вимірюється втратою тіла кредита. Втратою доходу з кредитної операції (банківський відсоток), за мінусом суми відновлених коштів. Сума – це фіксована величина, яка передбачає реалізацію застави або це кредитна операція.

Кредитний ризик уособлюється в конкретному понятті, як дефолт боржника – невиконання кредитних зобов’язань в силу його неспроможності або небажанні виконувати умови кредитної угоди. до категорії кредитного ризику в першу чергу відносять

• події, пов’язані з проголошенням дефолту позичальника.

• зменшення кредитного рейтингу позичальника, оскільки це призводить до зменшення ринкової вартості його зобов’язань.

Види кредитного ризику

1. Суверенний ризик – в якості боржника може виступати держава в особі уповноважених інституцій ( ЦБ або уряд)

2. Ризик контрагента

• ризик до здійснення розрахунків – можливість втрат в силу відмови контрагента від виконання зобов’язань протягом терміну дії контракту до моменту здійснення розрахунку.

• ризик розрахунків – можливість неотримання кредитних коштів в силу зменшення платоспроможності позичальника.

Кредит представляє собою залучення позичкових коштів на платних засадах.

Позичкові залучені кошти мають абсолютну ліквідність. Їх вада: вони збільшують фінансову залежність організації, зменшують її фінансову автономію.

Принципи кредитування:

• Позичкові кошти надаються, як правило, на оплатній основі, в якості оплати за користування кредитним ресурсом, позичальник сплачує певний відсоток тіла кредиту в розрахунку на рік.

• Кредит підлягає обслуговуванню( Позичальник має сплачувати певну частину( відсоток) річних у терміни, які визначені кредитною угодою).

• Позичальник має виплатити тіло кредиту та не мати заборгованості по його обслуговуванні.

• Оплатність кредиту передбачає контроль: своєчасність повернення та обслуговування.

Кредитна подія відбувається, якщо позичальник не дотримується цих умов, вона називається – дефолт.

Кредитна подія:

• боржник не виплатив кредит у зазначений термін

• не повернув позичені кошти

• зробив це не у зазначений термін, пізніше

Кредитор боїться дефолту, тому-що це втрата клієнта, арбітражні суди.

Реструктуризація боргу – зміна умов повернення та обслуговування кредиту.

Ціна кредиту – визначається ціною кредитних ресурсів, яку сплачує комерційний банк.

Ціна кредиту залежить від:

• Центрального банку

• фізичних і юридичних осіб

• міжбанківського кредитування

Простий вексель – боргова розписка, емітентом є боржник. Певна сума, в певний термін з певним відсотком.

Тратта( переказний вексель) – емітентом є кредитор. Наказ сплатити кредит.

Операція аваль – підтвердження векселя.

Центральний банк обліковує боргові зобов’язання комерційних банків.

LIBOR( London Inter Bank Offer Rate) – ціна кредитних ресурсів на Лондонському міжбанківському ринку.

Орієнтир – ціна, яку використовують для кредитування.

Принцип забезпеченості кредиту – кредит, як правило надається під заставу.

Позичальник може користуватися майном не будучи власником 20-30 років.

РЕПО операції – операції зворотного викупу цінних паперів( акцій)

Ломбардний механізм – банки застосовують кредитний мультиплікатор для застави, що передбачає: сума застави має перебільшувати суму кредиту: 1,7 в Україні.

Терміновість кредиту:

• короткострокові – до 1 р.

• середньострокові – до 3 р

• довгострокові – більше 3 р.

Чим більший термін кредиту, тим дешевше його обслуговування.

Цільове призначення кредиту означає, що позичальник має знати, на що буде надаватися кредит.

Кредит не надається:

• на реалізацію високо ризикового проекту

• банк не дає гроші тому, в кого їх немає( позичальник має мати активи, має продемонструвати свою кредито і платоспроможність)

• для операцій з цінними паперами

- ціна кредиту обслуговування