Вопрос 4. Состав и характеристика организаций группы Всемирного банка

Международный банк реконструкции и развития создан ранее других международных кредитных учреждений на основе решения Бреттон-Вудской международной финансовой кон­ференции 1944 г.

Формально МБРР является кредитным органом ООН, однако фактически он самостоятельно определяет кредитную политику и решает вопросы, связанные с предоставлением кредитов. Право участвовать в нем имеют только члены МВФ.

В начале своей деятельности основную долю кредитов МБРР предоставлял западноевропейским странам. С 1950-х годов в связи с восстановлением их экономики МБРР предоставляет креди­ты главным образом развивающимся странам при наличии гаран­тий их правительств.

Основная задача МБРР состоит в том, чтобы, содействуя устой­чивому развитию, снизить уровень бедности в странах со средним уровнем дохода, а также в более бедных платежеспособных странах, посредством предоставления займов, гарантий и некредитных услуг, в том числе аналитических и консультационных. МБРР не стремит­ся к извлечению максимальной прибыли, однако начиная с 1948 г. ежегодно получает чистый доход.

В общем случае МБРР кредитует средства какому-либо пра­вительству в целях развития экономической инфраструктуры страны, например, дорожной сети и объектов энергетики. Эти средства предоставляются развивающимся странам, которые уже вышли на более высокие стадии экономического и социального роста. Займы выдаются исключительно странам — членам МВФ, как правило, в тех случаях, когда частный капитал на приемле­мых условиях им недоступен. Займы обычно имеют льготный период в пять лет и должны возвращаться в течение не более пятнадцати лет.

Проекты, по которым МБРР оказывает содействие, в большин­стве случаев требуют импортного оборудования тяжелого машино­строения, что расширяет рынок сбыта для многих видов продук­ции, производимой в США. Как правило, банк предоставляет зай­мы в конвертируемых валютах лишь для покрытия необходимых расходов на импорт, они должны возвращаться в тех же валютах по долгосрочным курсам.

Международная ассоциация развития создана в 1960 году как филиал МБРР (штаб-квартира в Вашингтоне) для кредитования беднейших (наименее развитых и развивающихся) стран на льготных условиях (на длительные сроки, с льготными периодами до 10 лет). Как и МБРР, MAP оказывает содействие странам в стимулировании экономического роста и снижении уровня бедности. Кредитует конкретные и тщательно проработан­ные проекты.

Обычно за предоставление кредита MAP взимает только на покрытие административных расходов. MAP может предоставлять беспроцентные кредиты (известные как «кредиты MAP») сроком до 50 лет с условием по­гашения с 11-го года после начала их использования. Оказывает техническую помощь и проводит консультации по вопросам эко­номической политики.

Согласно уставу MAP заемщиками могут быть правительственные и частные органи­зации. Цель кредитов - поощрение экспорта товаров из развитых стран в развивающиеся беднейшие страны.

Специфика работы MAP заключается в координации деятельности с МБРР и совместном кредитовании проектов. Тем самым совмещаются потоки льготных государствен­ных кредитов как формы экономической помощи и более дорогих ссудных кредитных капиталов. Займы MAP предоставляются только беднейшим странам ми­ра, где годовой ВНП на душу населения составляет 480 долл. и ниже. Ассоциация не имеет своего соб­ственного штата сотрудников, хотя ресурсы MAP отделены от средств МБРР.

Международная финансовая корпорация создана в 1956 году как филиал МБРР для содействия развитию частных предприятий путем прямых инвести­ций главным образом в развивающихся странах. Штаб-квартира в Ва­шингтоне. МФК юридически и финансово отделена от МБРР, хотя банк и предоставляет МФК некоторые административные и иные услуги. МФК предоставляет кредиты сроками от 5 до 15 лет наиболее рентабельным частным фирмам без требования прави­тельственных гарантий, но на условиях высокой эффективно­сти проекта и при доле собственных средств не более 20% в об­щем объеме финансирования проекта.

Часть акций компании-заемщики уступают МФК. Затем эти акции МФК продает ТНК развитых стран, что способствует вывозу частного капитала в развивающиеся стра­ны. Кроме того, с 1961 г. МФК имеет право непосредственно инве­стировать средства в акционерный капитал предприятий с после­дующей перепродажей акций частным инвесторам.

Основная задача МФК состоит в том, чтобы, расширяя дея­тельность частного сектора, способствовать экономическому развитию страны и в первую очередь за счет совместного с частными ин­весторами и органами управления предоставления рискового капи­тала в форме акционерных займов и долгосрочных кредитов произ­водственным частным предприятиям; поощрения развития местных рынков капитала с помощью резервов и гарантий; стимулирования международных потоков капитала посредством оказания финансо­вой и технической помощи финансовым компаниям под частным контролем.

Займы выделяются частными фирмами для развивающихся стран-участников. Характерная черта МФК состоит в том, что все займы предоставляются частным предприятиям, а инвестиции про­водятся в сотрудничестве с частным бизнесом. МФК вкладывает капитал в проекты, осуществляемые в тех ре­гионах и секторах, где ощущается недостаток частных инвестиций, и находит новые способы расширения перспективных возможно­стей на тех рынках, в которые коммерческие инвесторы без участия МФК не склонны вкладывать средства, считая их слишком риско­ванными.

Многостороннее агентство по инвестиционным гарантиям создано в 1988 году с основными функциями - страхование поли­тических рисков по просчетам кредитования и инвестициям в частный сектор.

Создано в целях стимулирования инвестиций в странах - чле­нах данной организации. Членами МАГИ могут быть только члены МБРР. Спецификой деятельности данного агентства является то, что МАГИ предоставляет гарантии иностранным инвесторам про­тив потерь, вызываемых некоммерческими рисками, такими как экспроприация, неконвертируемость валюты и ограничения на пе­ревод средств за границу, а также военные действия и гражданские беспорядки.

По сути МАГИ, осуществляя страхование прямых инвестиций от некоммерческих рисков (сроком от 15 до 20 лет), предостав­ляет иностранным инвесторам гарантии от убытков, содействуя тем самым привлечению иностранных инвестиций в развиваю­щиеся страны. Кроме того, МАГИ консультирует правительст­венные органы по вопросам иностранных инвестиций, оказывает странам техническое содействие в распространении информации об инвестиционных возможностях.

Международный центр по урегулированию инвестиционных споров создан в 1966 году как добровольный форум для согласительных процедур и арбитражного разбирательства по инвестиционным спорам между иностранными инвесторами и странами получателями инвести­ций. Основная его задача состоит в стимулировании иностранных инвестиций при помощи международных механизмов урегулирова­ния и арбитражного рассмотрения инвестиционных споров. Тем самым МЦУИС способствует созданию атмосферы взаимного дове­рия между государствами и иностранными инвесторами.