17. Участники рцб. Виды профессиональной деятельности, их характеристика.

Участники – это те, кто вступает в эк.отношения между собой по поводу оборота ЦБ.Основные участники РЦБ:1)эмитент –от своего имени выпускает ЦБ;2) инвестор – владеет на праве собственности ЦБ,вкладывает свои денежные средства в их приобретение; 3) фондовые посредники – проф.участники РЦБ, кот.на основании спец.разрешения(лицензии)занимаются брокерской и дилерской деят-тью, а также осуществляют управление портфелем ЦБ. 4)организации обслуживающие рынок – любые организации, сформированные проф.участниками,кот.выполняют определенные функции на РЦБ, кроме функций связанных с продажей ЦБ. 5)органы регулирования и контроля – органы гос.регулирования и органы самоконтроля, кот.создаются самими участниками.Основные участники:эмитенты и инвесторы.Саморегулируемые организации – осуществляют подготовку специалистов для работы на ФР, разрабатывают профессиональные стандарты, защищают интересы своих членов.Под проф.деятельностью по ЦБ понимают проведение операций с финансовыми активами, признанными ЦБ или их производными, а так­же осуществление работ и услуг, связанных с такими операция­ми с целью получения дохода (за исключением дохода в виде процента или дивиденда).Проф.участники РЦБ— это юр.лица любой формы собственности, осущест­вляющие одну или несколько видов проф.деят-ти и получив­шие спец.лицензию на определенного вида проф.услуги по ЦБ на данном рынке.Профессиональные участники РЦБ условно могут быть подразделены на: •профессиональных торговцев; •организации инфраструктуры.С ЦБ могут осуществляться след.виды проф.деят-ти: 1)дилерская деят-ть–коммерческая деят-ть про­ф.участника ФР по совершению сделок купли-продажи с ЦБ от своего имени и за свой счет, в том числе на условиях публичного объявления условий сделки(объявление цен покупки и продажи на определенные ЦБ),по которым лицо, занимающееся указанной деят-тью и именуемое дилером, обязуется покупать и продавать эти ЦБ. 2)брокерская деят-ть - это посредническая деят-ть проф.участника по совершению сделок с ЦБ за счет клиента в качестве поверенного или комиссионера. 3)депозитарная деят-ть – оказание услуг по учету, расчетам и хранению ЦБ(сертификатов ЦБ), а также учету и переходу прав на ЦБ, расчетам, начислению и выплатам доходов по ЦБ. 4)деят-ть инвестиц.фонда - предполагает выпуск акций с целью мобилизации денежных средств инвесторов и их размещения от имени фонда в ЦБ, а также на бан­ковские счета, вклады и депозиты. При этом все риски, связан­ные с такими вложениями, в полном объеме относятся на счет акционеров этого фонда и реализуются ими за счет изменения текущей цены акций фонда. 5)деят-ть но доверительному управлению ЦБ- осуществление юр.лицом или ИП от своего имени за вознаграждение в течение определенного срока доверительного управления ЦБ, переданными ему во владение и принадлежа­щими др.лицу в интересах этого лица или указанных этим лицом третьих лиц. 6)деят-ть по ведению реестра владельцев ЦБ- сбор, фиксация, обработка, хранение и предоставление данных, составляющих систему ведения реестра владельцев ЦБ, осуществляемые по договору с эмитентом. 7)деят-ть по организации торговли ЦБ–предоставление услуг, непосредственно способствующих заключению гражданско-правовых сделок с ЦБ между участниками РЦБ. 8)клиринговая деят-ть – деят-ть по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ЦБ и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их взаимозачету по поставкам ЦБ и расчетам по ним.

18. Профессиональные участники рынка ценных бумаг, их состав, лицензирование и аттестация. Профессиональные участники РЦБ – это ЮЛ любой формы собств-ти, осуществ. одну или неск-ко видов деят-ти и получившие лицензию на профес-ую деят. по ЦБ. К ним отн-ся: 1)Брокеры, дилеры, доверительные управляющие; 2)Организаторы торговли и фондовые биржи; 3)Депозитарии, регистраторы; 4)Расчётно-клиринговые организации.

Также РЦБ обслуживают банковские служащие, работники инвестиционных фондов, гос-ные служащие.

Лицензир-ие деят-ти проф-ных уч-ков РЦБ и аттестация их специалистов представл. собой необх. и обязат. усл-ие осуществ. операций с ЦБ. Лиц-я выдаётся Департаментом по ЦБ МинФина РБ. Лиц-я предоставл. право осущ-ть на РЦБ брокерскую, дилерскую, депозитарную, клиринговую деят-ть, деят-ть по доверит-му управлению ЦБ, инвестиц-го фонда, деят-ть по орган-ции торговли ЦБ.

Лицензия выдаётся сроком на 5 лет, после чего срок её действия может быть продлён по заявлению проф-ого участника ещё на 5 лет.

Лицензионные требования и условия, предъявляемые к соискателю лицензии в РБ:

• Соответствие квалификационным требованиям руководителя и сотрудников, осуществляющих операции с ЦБ;

• Соответствие требованиям финансовой достаточности

• Отсутствие у руководителя и сотрудников непогашенной или не снятой судимости за изготовление, хранение либо сбыт поддельных ЦБ или за другие преступления в сфере экономической деят-ти

• Выполнение требований и условий осуществления профф-й и биржевой деят-ти по ЦБ, установленных законодат-вом РБ

• Занимаются профессиональной деят-тью по ЦБ как исключительной.

• Для деят-ти по организации торговли ЦБ и депозитарной деят-ти – наличие помещений, оборудованных охранно-пожарной и тревожной сигнализацией, а также программно-технических ср-в.

• Для деят-ти по доверительному управ-ю ЦБ – осуществление иных работ и услуг, составляющих лицензируемую деят-ть, не менее 3 лет.

Лицензия может быть приостанавлена если: 1)Не предоставл. в установл.сроки отчетность о деят-ти либо представлены искаженные сведения в отчётности; 2)Проф-й уч-к признан экон-ки несостоят-ым в соотв. с действ-м законод-ом; 3)Перестал удовлетв. требов-иям фин. достаточности; 4)Нарушил требования по обеспеч-ию постоянной сохр-ти ЦБ(для депозитариев); 5)Совершил иные нарушения законодат-ва о ЦБ и др. законодат-ва РБ

Лиц-я м.б. аннулирована, если проф-й уч-к признан судом виновным в нанесении мат-го ущерба гос-ву, акционерам и клиентам; не устранил выявленные нарушения законодат-ва в указанные сроки; не осуществлял деят-ть на РЦБ в теч. 1 года; осущ-л деят-ть при отсутствии аттест-ых специалистов либо имел в штате специалистов с непогашенной или неснятой судимостью за подделку док-ов или иные экономические преступления; осущ-л деят-ть после наложения соответ-ми гос-ми органами ареста на их счет; признан банкротом в соот-вии с законодат-м; принял решение о прекр-ии проф-й деят-ти на РЦБ либо перестал удовлетворять требованию исключительной деят-ти на РЦБ, а также в др. случаях, опред-х законодат-м.

Одним из самых серьёзных требований при лиц-нии ЮЛ как проф-ных уч-ов РЦБ являются квалификационные требования к специалистам. Они относятся к руководителям высшего звена и специалистам, в обязанности которых входит выполнение функций, непосредственно связанных с осуществлением проф-ной деят-ти на РЦБ. Гос-ным аттестующим органом явл. Департамент по ЦБ МинФина РБ.

В РБ выдаются квалификац-ные аттестаты 1-й, 2-й и 3-й категории и категории «С», удовлетворяющие соответствие квалификационным требованиям и подтверждающие право деятельности на РЦБ РБ.

Квалификац-ные аттестаты выдаются сроком на 1 год с правом его продления. Один раз в 5 лет сотрудники проф-го уч-ка, фондовой биржи и эмитентов 1 раз в 5 лет проходят переаттестацию .

Аттестат 1-й кат. – возможность осущ-ния всех видов работ и услуг, составляющих проф-ную и биржевую деят-ть по ЦБ, в кач-ве руководителя либо сотрудника проф-го уч-ка, фондовой биржи, а также право на выполнение работ, связанных с выпуском, размещением, обращением и погашением ЦБ.

2-ая – в кач-ве сотрудника проф-го уч-ка, осущ-го брокерскую, дилерскую, депозитарную, клиринговую деят-ть, а также деят-ть по доверит-му управ-ю ЦБ, деят-ть инвестиц-го фонда и деят-ть по организации торговли ЦБ, а также право на выполнение работ, связанных с выпуском, размещением, обращением и погашением ЦБ.

3-яя - право на выполнение работ, связанных с выпуском, размещением, обращением и погашением ЦБ, в качестве сотрудника эмитента или проф-го уч-ка.

«С»-специальный аттестат управляющего, который даёт право на осуществление деят-ти в качестве управляющего в производстве по делу о банкротстве профессионального участника рынка ценных бумаг.