logo
Книга для издания

Раздел 8. Трастовые операции банков

Операции по доверительному управлению денежными средствами предполагают управ­ление денежными средствами клиента по его поручению и в его интересах или в интересах третьего лица. Сущность доверительных операций сводится к тому, что клиент передает банку денежные средства с сохранением за собой права собственности на них. В свою очередь, банк их инвестирует с целью получения прибыли. За совершение операции банк получает доход в виде комиссионного вознаграждения. Правовой основой осуществления доверительных операций в Республике Беларусь является глава 23 Банковского кодекса Республики Беларусь, Положение о доверительном управлении денежными средствами, утвержденное Постановлением Правления Национального банка Республики Беларусь от 25.11.1999 № 25.1 (в ред. Постановления Национального банка Республики Беларусь от 28.06.2001г. № 177).

Субъектами операций по доверительному управлению являются:

вверитель - собственник передаваемых в доверительное управление денежных средств, юридическое или физическое лицо;

выгодоприобретатель - физическое или юридическое лицо, определяемое вверителем, в интересах которого осуществляется доверительное управление и которое является получателем доходов от указанного управления. В качестве выгодоприобретателя может выступать вверитель или третье лицо. Выгодоприобретателем в правоотношениях по доверительному управлению денежными средствами не может быть физическое лицо, если вверителем является юридическое лицо или индивидуальный предприниматель;

доверительный управляющий – банк, зарегистрированный в установленном порядке на территории Республики Беларусь, осуществляющий доверительное управление денежными средствами вверителя в интересах вверителя или указанного им лица (выгодоприобретателя).

Предметом договора доверительного управления денежными средствами могут являться любые денежные средства в белорусских рублях и (или) в иностранной валюте, принадлежащие вверителю на праве собственности.

Доверительное управление денежными средствами может осуществляться в следующих формах:

Полное доверительное управление денежными средствами предполагает, что доверительный управляющий осуществляет действия с денежными средствами вверителя самостоятельно в пределах предоставленных полномочий по управлению с последующим обязательным уведомлением вверителя о каждом осуществленном им действии.

При доверительном управлении денежными средствами по согласованию доверительный управляющий осуществляет действия с денежными средствами вверителя при условии обязательного предварительного согласования с вверителем каждого осуществляемого им действия.

При доверительном управлении денежными средствами по приказу доверительный управляющий осуществляет действия с денежными средствами вверителя исключительно по указанию вверителя.

Указания верителя называются инвестиционными распоряжениями. Они могут быть доведены до доверительного управляющего как в письменной форме, так и в устной форме. При этом возможность осуществления доверительного управления на основании устных указаний вверителя может быть ограничена в договоре определенной суммой денежных средств.

Денежные средства могут быть переданы в доверительное управление в случаях дальнейшего их использования по следующим направлениям:

Основанием осуществления доверительного управления денежными средствами является договор доверительного управления, который должен быть заключен в письменной форме сроком не более 1 года.

Денежные средства в доверительное управление передаются доверительному управляющему следующим образом:

Доверительный (трастовый) счет открывается вверителю на основании договора доверительного (трастового) счета. Договор доверительного (трастового) счета заключается при наличии договора доверительного управления денежными средствами.

Доверительное управление может быть организовано в виде индивидуального (персонального) доверительного управления и (или) в виде общего доверительного фонда вверителей в целях наиболее эффективного использования средств при соблюдении условий каждого договора доверительного управления.

При организации доверительного управления в виде индивидуального доверительного управления доверительный управляющий управляет средствами вверителя, не допуская их объединения со средствами других вверителей, доверительным управляющим которыми он является.

Доверительное управление в виде общего доверительного фонда предполагает то, что доверительный управляющий объединяет в нем денежные средства вверителей, а также приобретенные в ходе доверительного управления ценные бумаги. Каждый вверитель владеет частью доверительного фонда пропорционально своему вкладу в него.

В рамках доверительного управления доверительный управляющий может оказывать следующие услуги:

ведение доверительных (трастовых) счетов;

хранение денежных средств и приобретенных в ходе доверительного управления ценных бумаг;

наблюдение за курсами принадлежащих вверителю ценных бумаг;

финансовое консультирование;

получение в пользу выгодоприобретателей денежных сумм со счетов, открытых в других банках;

другие операции, не запрещенные законодательством.

Доверительный управляющий обязан отчитываться перед вверителем в порядке и сроки, установленные договором доверительного управления.

В качестве документов, подтверждающих осуществление операций по доверительному управлению, могут выступать расчетно-кассовые документы о движении средств по доверительному (трастовому) счету, выписки по доверительному (трастовому) счету, договоры, заключенные доверительным управляющим в ходе доверительного управления.

При прекращении обязательств по договору доверительного управления денежными средствами доверительный (трастовый) счет закрывается. Возврат денежных средств из доверительного управления, включая доход от осуществления доверительного управления, производится в следующем порядке:

За осуществляемые операции по доверительному управлению доверительный управляющий имеет право получить вознаграждение в порядке и размерах, предусмотренных договором доверительного управления. Также доверительный управляющий может возместить необходимые расходы, произведенные им при доверительном управлении, за счет доходов от использования переданных в доверительное управление денежных средств.

Вознаграждение доверительного управляющего может быть выражено в процентах от получаемого дохода либо в определенной сумме денежных средств.