11.3. Ссудный процент

Ссудный процент – плата, получаемая кредитором (банком) от заемщика за пользование заемными средствами (ссудой). В процентную ставку по кредиту может быть включена также плата за оказанные при выдаче кредита услуги. Размер и порядок уплаты процента по различным видам ссудных операций устанавливается дифференцированно по кредитному договору между банком и заемщиком.

На уровень процентных ставок коммерческого банка влияют:

• средний уровень платы за привлеченные ресурсы, т. е. депозитный процент;

• расходы банка;

• объект кредитования;

• платежеспособность клиента;

• характер клиента; степень рискованности проекта;

• уровень ставки налогов на доходы банка;

• состояние спроса на кредит;

• срок ссуды;

• возможность дополнительного привлечения кредитных ресурсов (наличие, предложения, размер платы);

• уровень инфляции и другие факторы, вытекающие из денежно-кредитной политики Центрального банка, правительства;

• имидж кредитора и заемщика.

Проценты за ссуду устанавливаются с таким расчетом, чтобы минимальная сумма полученных от заемщика процентов покрывала расходы банка по привлечению средств, необходимых для предоставления запрашиваемого кредита с добавлением маржи. Процентная ставка зависит также от риска неплатежеспособности заемщика; характера предоставленного обеспечения; гарантий возврата; содержания кредитуемого мероприятия; ставок конкурирующих банков и других факторов.

Процентная ставка – относительная величина процентных платежей на заемный капитал за определенный период времени, как правило, за год.

По степени реагирования на изменения рыночного уровня процента существуют фиксированные процентные ставки и плавающие.

Фиксированная ставка – ставка, установленная на весь период пользования заемными средствами без права ее пересмотра. При выдаче ссуды с фиксированной ставкой погашение ссуды обычно сопровождается заранее установленными выплатами по процентам, неизменным в течение всего срока. Фиксированные процентные ставки устанавливаются по кредитам, обычно с небольшим сроком пользования (до 30 дней).

Плавающая процентная ставка – ставка по средне- и долгосрочным кредитам, размер которой периодически пересматривается через отдельные промежутки времени. Плавающие ставки по процентам колеблются в зависимости от развития рыночных отношений, изменения размера процентов по депозитам (вкладам), складывающегося спроса и предложения на кредитные ресурсы, а также состояния экономики, финансового состояния заемщика и могут пересматриваться банком в течение срока кредитования с обязательным уведомлением заемщика. Кроме того, банк может изменять процентную ставку по выданной ссуде, в том числе и фиксированную, в соответствии с процентной политикой Центрального банка и других компетентных на то органов, направленной на стабилизацию и регулирование денежного обращения.

Процентные ставки по ссудам с плавающим процентом обычно ниже ставок по ссудам с фиксированным процентом, так как здесь выше риск заемщика, ведь процентная ставка может вырасти и его ежемесячные выплаты возрастут. Ссуды с плавающими ставками более выгодны коммерческим банкам, так как позволяют защищать себя от возможных повышений ставок по депозитным операциям и учетного процента. При использовании плавающих ставок процентный риск несет заемщик.

Базисная (базовая) ставка за кредит представляет собой результат средних или нейтральных воздействий факторов на уровень ставок и определяется исходя из ориентировочной себестоимости кредитных вложений и заложенного уровня прибыльности ссудных операций на предстоящий период по следующей формуле:

Базовая процентная ставка = С₁ + С₂ +П_м,

где С₁ – средняя реальная цена всех кредитных ресурсов на планируемый период;

С₂ – отношение планируемых расходов по обеспечению функционирования банка к ожидаемому объему продуктивно размещенный средств;

П_м – планируемый уровень прибыльности ссудных операций банка.

При определении базисной процентной ставки важное значение имеет показатель средней реальной цены кредитных ресурсов (С₁), определяемый по формуле средневзвешенной, исходя из цены отдельного вида ресурсов и его удельного веса в общей сумме мобилизуемых банком (платных и бесплатных) средств. В свою очередь, средняя реальная цена отдельных видов ресурсов, привлекаемых банком, определяется на основе рыночной номинальной цены указанных ресурсов и корректировки на норму обязательного резерва, депонируемого в Центральном банке страны.

В частности:

,

где С_Д – средняя реальная цена привлекаемых банком срочных депозитов;

П_Д – средний рыночный уровень депозитного процента.

Аналогично определяется средняя реальная цена вкладов до востребования и других ресурсов.

Таким образом, базисная ставка является своего рода начальной, или отправной величиной для установления ссудного процента.

Дисконтированная ссуда – ссуда, номинальная величина которой меньше той величины, которая фактически передается в распоряжение заемщика банком в момент выдачи ссуды. Разница между номинальной величиной ссуды и суммой, передаваемой заемщику, удерживается с заемщика также в момент выдачи ссуды и представляет собой форму ссудного процента (дисконта). Дисконтные ссуды имеют другой механизм взимания процента как платы.

Например, в случае обычной ссуды 100 млн рублей под 30 процентов заемщик получает 100 млн рублей, а возвращает 130 млн рублей. При дисконтном проценте (30%) заемщик получит 70 млн рублей (100 – 30) и выплатит 100 млн рублей. В этом случае заемщик выплачивает реально процент за кредит несколько больший, чем в случае простой ссуды. Дисконтный процент учитывает тот риск, что был связан с выдачей данной ссуды.

Маржа – разница между ставкой ссудного процента и ставкой депозитного процента, т.е. разница между средней величиной процентной ставки по активным и пассивным операциям банка.

Размер фактически сложившейся процентной маржи определяется как отношение чистого дохода по процентам (проценты начисленные минус проценты уплаченные) к среднему объему кредитных вложений.

,

где М_факт – размер фактической процентной маржи;

Д_п – процентный доход;

Р_п – расходы по выплате процентов;

А_д – активы, приносящие доход в виде процентов.

Сравнение фактической процентной маржи с базовой позволяет определить тенденцию снижения или увеличения дохода по процентам. Основными факторами, влияющими на размер процентной маржи, являются объем, состав и структура кредитных вложений и их источников (кредитных ресурсов).

Для того чтобы свободно проводить процентную политику, кредитному учреждению необходимо знать, в каких пределах складывается коэффициент внутренней стоимости банковских услуг. Этот показатель характеризует сложившуюся величину затрат, не покрытых полученными комиссиями и прочими доходами на каждый рубль продуктивно размещенных средств. Соответственно, данный показатель может быть определен как минимальная доходная (процентная) маржа (M_мин.), т.е. минимальный разрыв в ставках по активным и пассивным операциям банка, который позволяет последнему покрывать расходы, но не приносит прибыль. Для расчета показателя служит формула:

где 1) Р_об – расходы по обеспечению функционирования банка, в том числе:

а) прочие операционные расходы (т.е. не включая платежи по процентам), а именно:

по перевозке ценностей и банковских документов;

оплата услуг вычислительного центра;

расходы по изготовлению, приобретению бланков, магнитных лент, бумаги и др.;

почтовые и телеграфные расходы;

проценты и комиссии, уплаченные за счет прошлых лет;

амортизационные отчисления;

прочие;

б) административно-управленческие расходы;

2) Д_П – прочие доходы кредитного учреждения (т.е. за исключением дохода по активным операциям банка), в том числе:

• возмещение клиентами телеграфных и других расходов;

• плата за услуги, оказанные предприятиям (за исключением дохода по факторинговым операциям);

• прочие доходы.

3) А_Д – актив баланса, приносящий банку доход в виде процентов, в том числе:

краткосрочные кредитные вложения;

долгосрочные вложения;

кредиты, предоставленные другим банкам;

ценные бумаги, паи, акции;

задолженность по факторингу;

средства, перечисленные предприятиям для участия в их хозяйственной деятельности;

прочие.

В настоящее время уровень минимальной процентной маржи незначителен. Это определяется относительно невысоким размером расходов по функционированию банка сравнительно с величиной работающих активов и наличием прочих доходов по операциям коммерческого банка. Вместе с тем, усиление банковской конкуренции в условиях общего кризиса неизбежно приведет к резкому возрастанию расходов, а, следовательно, к повышению значимости указанного коэффициента при калькулировании уровня процента по кредитам.

Ориентировочная процентная маржа (М) на предстоящий период, к обеспечению которой должен стремиться банк в ходе кредитных сделок с тем, чтобы не только покрыть расходы, связанные с его деятельностью, но и достичь получения запланированной прибыли, определяется по следующей формуле:

Р_об – расходы по обеспечению функционирования банка по плану (за исключением процентов по пассивным операциям банка);

Д_П – комиссии и прочие доходы плановые;

А_Д – плановый размер актива, приносящего доход;

П_П – планируемая величина прибыли банка;

В основу расчета положена смета затрат банка на предстоящий период и планируемое расширение (снижение) объема активных операций банка.