Тема 4. Инфляция и методы ее регулирования
Целью практического занятия является анализ причин и сущности инфляции, форм ее проявления. Анализ закономерности инфляционного процесса. Методы регулирование инфляции: методы, границы, противоречия .
Для измерения инфляции необходима абсолютная сопоставимость реализуемых товаров как по характеру, назначению, так и по качеству, техническому уровню. Практическим инструментом такого измерения является индекс потребительских цен (ИПЦ). Госкомстат России рассчитывает ИПЦ как соотношение стоимости фиксированного набора товаров и услуг в текущем периоде к его стоимости в предыдущем (базисном) периоде.
Индекс потребительских цен = (Цена потребительской корзины в данном периоде) / Цена потребительской корзины в базовом периоде) х 100%. (1)
Индекс потребительских цен характеризует изменение во времени общего уровня цен на товары и услуги, приобретаемые населением для непроизводственного потребления. В этом индексе в конечном счете интегрально отражается динамика изменений цен на всех предшествующих стадиях общественного производства (начиная с изменений цен на продукцию базовых отраслей экономики).
Именно рост денежной массы, находящейся в распоряжении населения, обусловливает повышение цены фиксированного набора потребительски товаров и услуг или, наоборот, при повышении цены потребительской корзины для ее реализации потребуется рост денежной массы. Только такой подход позволяет увязать два аспекта инфляции — обесценение денег и повышение цен. Если же под инфляцией понимается общее увеличение цен, то правомерно использовать индексы цен промышленной продукции, валового внутреннего продукта и другие индексы (правда, при этом невозможно добиться полной сопоставимости рыночной «корзины», поскольку растет технический уровень оборудования, изменяется качество материалов, комплектующих элементов и т. д.).
Федеральная служба государственной статистики России рассчитывает индекс потребительских цен ежемесячно нарастающим итогом с начала года на базе статистических данных, полученных в результате наблюдения за изменением цен в организациях розничной торговли, на вещевых, смешанных и продовольственных рынках, в стационарных торговых заведениях и при передвижной торговле (палатки, киоски и т. д.), а также в сфере услуг на основе фактически сложившегося в стране уровня потребления за предыдущий год. При этом индекс потребительских цен характеризует изменение во времени общего уровня цен и тарифов на товары и услуги, приобретаемые населением для непроизводственного потребления; измеряет отношение стоимости фиксированного набора товаров и услуг в текущем периоде к его стоимости в предыдущем периоде. В набор товаров и услуг включены 411 товаров (услуг) — представителей. Наблюдение за ценами и тарифами производится во всех столицах республик, центрах краев, областей, автономных округов, городах федерального значения и выборочно — в районных центрах, отобранных с учетом их представительности в отражении социально-экономического и географического положения регионов.
Расчет индексов потребительских цен позволяет определить уровень инфляции. Уровень инфляции — это темп увеличения (прироста) уровня цен по сравнению с предшествующим периодом:
I инф= {(I1пц- I0пц)/ I0пц{ х 100 (2)
Уровень инфляции исчисляется обычно за год в процентах.
Причины бумажно-денежной инфляции. Бумажно-денежная инфляция обусловлена внутренними и внешними причинами, важнейшими среди которых являются: а) избыточная эмиссия; б) падение доверия к валюте; в) неблагоприятный платежный баланс страны.
Среди внутренних причин (факторов) правомерно различение денежных (монетарных) и неденежных компонентов. Для рассмотрения действия денежных причин целесообразно обратиться к уравнению обмена. После преобразования получим:
Р= (МхV)/Q (3).
Инфляция наступает, если денежная масса с учетом скорости обращения денег превышает потребности товарооборота.
Однако далее обычно вступает в силу психологический фактор инфляции — инфляционные ожидания и вызванные ими действия субъекта на потребительском, товарном, фондовом, валютном и других рынках, основывающиеся на предположениях о высоких темпах инфляции в перспективе. Действия субъектов хозяйственной жизни заключаются в размещении своих денежных средств и других теряющих от инфляции ценностей в товарные запасы, в стабильную конвертируемую валюту, недвижимость, помещении в банк на валютные депозиты и т. д., т. е. в те ценности, рыночная стоимость которых не зависит от обесценения национальной валюты. Для уменьшения потенциальных потерь эти процессы необходимо осуществлять как можно скорее. Но это ведет к ускорению обращения денег (росту показателя V), что еще в большей мере усиливает инфляцию; Отсюда можно вывести закономерность инфляционных процессов (при наличии инфляционных ожиданий) как саморазвивающихся и самоускоряющихся. Образно говоря, инфляция похожа на «снежный ком», скатывающийся с горы.
При отсутствии инфляционных ожиданий в условиях гибких цен и процентных ставок проявляется другая закономерность — так называемый «эффект Пигу». Внезапный скачок цен потребители могут посчитать случайным и кратковременным явлением. Тогда они начинают сберегать денежные средства. Уменьшение потребительского спроса оказывает давление на цены в сторону их снижения.
Увеличение денежной массы (М) обусловливается рядом причин: а) несбалансированностью государственных расходов и доходов, дефицитностью бюджета; широкое использование внутренних заимствований на цели покрытия бюджетного дефицита способствует увеличению денежной массы в обращении (Покрытие дефицитов в бюджетной системе за счет выпуска государственных ценных бумаг формально считается неинфляционным способом. Однако, во-первых, обслуживание государственного долга в части выплаты процентов уже требует роста денежной массы. Во-вторых, и это главное, возврат основной суммы государственного долга, как показывает практика, суть отложенная эмиссия новых выпусков государственных ценных бумаг, а в конечном счете — бумажно-денежная эмиссия, поскольку возможности использования для этой цели налоговых поступлений объективно и субъективно ограничены.), а следовательно, повышению цен; б) ростом массы кредитных орудий обращения в результате расширения кредитной системы; в) выпуском в обращение не полностью контролируемых государством платежных средств (например, финансовых векселей); г) чрезмерностью инвестиций, которые приводят к перепроизводству одних товаров и одновременно к дефициту других, что усиливает диспропорции в экономике и в сфере денежного обращения; д) опережающим ростом заработной платы по сравнению с повышением производительности труда (это явление может иметь место в государственном секторе экономики вследствие проведения популистской политики увеличения доходов населения) и др.
Внутренние причины инфляции:
Неденежные причины инфляции определяют ее опосредованно, но в конечном счете также ведут к повышению цен и обесценению денег. Правомерно выделение ряда неденежных причин:
1. Деформированность структуры экономики. В случае чрезмерного развития отраслей тяжелой и добывающей промышленности их работники, не создавая непосредственно товаров непроизводственного назначения, выходят на потребительский рынок с высоким уровнем доходов. В связи с этим создается избыточный спрос при отставании предложения необходимых и потребительских товаров. Кроме того, закладывается основа роста издержек производства последних. В случае неоправданного, превышающего разумные рамки роста сферы услуг также наблюдаются негативные последствия. Дело в том, что сфера услуг характеризуется, с одной стороны, более медленным ростом производительности труда по сравнению с отраслями материального производства, а с другой — большим удельным весом заработной платы в общих издержках производства.
2. Милитаризация экономики. Финансирование государством военных расходов неизбежно ведет к росту денежной массы при относительном обеднении рынка потребительских товаров и услуг.
3. Монополизм в экономике. Естественные, экономические, искусственные монополии имеют возможность повышать цены на свою продукцию без соответствующего увеличения потребительских качеств. Цены обычно устанавливаются по принципу «фактические издержки производства плюс гарантированная прибыль». Это приводит к незаинтересованности в снижении издержек, затратному хозяйствованию. В результате, в частности, в отраслях естественных монополий обычно плохо применяется новая техника, если она ведет к снижению затрат. И наоборот, активно внедряются капиталоемкие технологии.
4. Экстраординарные обстоятельства социально-политического и экономического характера (требования профсоюзов о росте зарплаты, забастовки, нарастание политической и экономической нестабильности). Стоит, например, вспомнить, как после объявления дефолта и девальвации российского рубля в августе — сентябре 1998 г. наблюдался скачок ажиотажного спроса, когда цены на некоторые товары повышались по нескольку раз в день.
5. Ошибки в проведении денежно-кредитной, налогово-бюджетной, ценовой политики государства. В частности, в Российской Федерации в налогообложении акцент сделан на косвенных налогах. Но косвенные налоги непосредственно входят в структуру цены. Таким образом, российская практика налогообложения обусловливает рост цен и требует соответственного роста денежной массы.
Среди внешних причин инфляции следует особо выделить следующие: а) приток иностранной валюты в страну в обмен на национальную валюту вызывает необходимость дополнительной эмиссии национальных платежных средств; б) падающий курс национальной валюты приводит к повышению импортных цен и способствует росту общего уровня цен в стране; в) ввоз пользующихся высоким спросом импортных товаров, более дорогих по сравнению с аналогичными национальными товарами, способствует удорожанию последних посредством механизма «подтягивания» уровня цен.
Задача 1. В течение полугода каждые 2 месяца цены росли соответственно на 8%;15%;10%.
Определите индекс и темп инфляции.
Ответ: I0,5 = 1,08 х 1,15 х 1,1= 1,3662 - индекс цен;
H0,5 = (1,3662 – 1) х 100 = 36,62% темп инфляции.
Задача 2. Определите годовой индекс инфляции, если среднемесячный темп инфляции равен 10%.
I =1+0,112= 3,1384 – индекс инфляции за год;
H = 3,1384 – 1 = 2,1384 – темп инфляции.
Задача 3. Используя «правило 70», определите в какой период удвоятся цены при среднегодовых темпах инфляции, равных 10%.
Правило заключатся в следующем: если h – темп инфляции выраженный в % за некоторый период, то число периодов, за которые исходный уровень цен приблизительно удвоится n = 70/h; h =10; n = 70/10 = 7 лет.
Практическое занятие № 3
- Институт «Экономики и бизнеса»
- Институт «Экономики и бизнеса»
- Содержание
- Раздел I. Деньги
- Тема 11. Организация кредитного процесса
- 15. Центральный банк
- 16. Коммерческие банки
- Тематические планы изучения дисциплины
- 0604 Очная форма обучения
- 0604 Заочная форма обучения
- 0604 Очно-заочная форма обучения
- 0605 Очная форма обучения
- 0605 Заочная форма обучения
- 0605 Очно-заочная форма обучения
- 2.1. Методические указания по выполнению курсовой работы с тематикой курсовых работ .
- Темы курсовой работы
- Тема 1. Бумажные и кредитные деньги
- Тема 2. Денежное обращение
- Тема 3. Денежная система
- Тема 4. Система безналичных расчетов в России
- Тема 5. Инфляция и ее особенности в современных условиях
- Тема 6. Валютная система. Ее виды
- Тема 7. Современный рынок ссудных капиталов
- Тема 8. Современная кредитная система
- Тема 9. Ссудный капитал и кредит
- Тема 10. Центральные банки
- Тема 11. Денежно-кредитная и валютная политика Центральных банков
- Тема 12. Регулирование Банком России деятельности коммерческих банков
- Тема 13. Коммерческие банки
- Тема 14. Пассивные операции коммерческих банков
- Тема 15. Активные операции коммерческого банка
- Тема 16. Организация и порядок предоставления банковских кредитов
- Тема 1. Международные операции коммерческих банков
- Тема 2. Сберегательные банки в Российской Федерации
- Тема 3. Конвертируемость. Ее типы
- Рекомендации по написанию контрольных работ:
- Темы контрольной работы работы
- План организации самостоятельной работы студентов
- 2.3. Задания и методические указания по проведению практических и семинарских занятий Практическое занятие №1
- Тема 3. Денежное обращение. Денежный оборот и его структура.
- Вопросы для индивидуальных занятий
- Тема 4. Инфляция и методы ее регулирования
- Тема 7. Платежный баланс страны.
- Тема 12. Ссудный процент и его роль.
- Тема 15. Центральный банк
- Вопросы и задачи для индивидуальных занятий
- Тема 16. Коммерческие банки
- Краткое содержание и методические указания по выполнению заданий
- Краткое содержание и методические указания по выполнению заданий
- Вопросы и задачи для индивидуальных занятий
- Тема 1. Происхождение и сущность денег.
- Тема 10. Законы, формы и виды кредита
- Тема 11. Организация кредитного процесса
- Тема 13. Кредит в международных экономических отношениях
- Раздел III Банки
- Тема 14. Понятие и элементы банковской системы
- 2.4.Основная литература
- 2.5 Перечень средств, методов обучения и способов учебной деятельности, применение которых для освоения тех или иных тем или разделов наиболее эффективно.
- 2.6 Требования к уровню освоения программы и формы текущего и промежуточного контроля знаний
- 3.Учебно-практическое пособие
- Тема 1. Происхождение и сущность денег.
- 1. Этапы происхождения денег.
- 2. Функции денег.
- 3. Эволюция денег
- Тема 2. Денежная система элементы и типы.
- 2. Типы денежных систем.
- 3. Золотой стандарт в Российской империи.
- 4. Функционирование денежной системы
- Тема 3. Денежный оборот и его структура.
- 1. Понятие и виды денежного платежного оборота.
- 2. Понятие и виды денежной эмиссии.
- 3. Денежная база, денежная масса и денежное обращение
- 4. Законы денежного обращения
- Вопросы для проверки знаний:
- Тема 4. Инфляция: причины, виды, типы.
- 1. Формы проявления, причины и последствия инфляции
- 2. Типы, виды и формы инфляции
- 3. Методы, границы и противоречия регулирования инфляции
- Тема 5. Эволюция мировой валютной системы.
- 1. Закономерности развития мировой валютной системы.
- 2. Парижская валютная система.
- 3. Генуэзская валютная система.
- 4. Бреттонвудская валютная система.
- 5. Ямайкская валютная система.
- 6. Международные финансовые институты.
- Тема 7. Платежный баланс страны
- 1. Содержание платежного баланса страны
- Тема 8. Регулирование международных расчетов
- 1. Содержание процесса регулирования национального валютного рынка
- 2. Эффективность валютного контроля и валютного регулирования.
- Тема 9. Сущность функции и принципы кредита
- 1.Функции кредита.
- 2. Принципы кредитования.
- 3. Механизм функционирования кредитной системы.
- Тема 10. Законы формы и виды кредита
- 1. Основные этапы развития кредитных отношений
- 2. Формы кредита.
- 5.Межбанковский кредит.
- 3. Виды кредита
- Тема 11. Этапы кредитного процесса.
- 2. Процессы кредитного мониторинга и погашения кредита
- 2. Процессы кредитного мониторинга и погашения кредита
- 1. Процентный доход и ставка процента
- 2. Определение рыночной ставки процента
- 3. Факторы, определяющие различия в процентных ставках
- Тема 15. Центральный банк
- Тема 16. Коммерческие банки
- 1. Функции и принципы деятельности коммерческих банков
- 2. Операции коммерческих банков
- Тема 17. Пассивные операции коммерческих банков
- Тема 18. Активные операции коммерческих банков
- Словарь основных понятий и терминов
- Итоговые вопросы для подготовки к зачету
- 5.2.Вопросы для подготовки к экзамену
- Цель применяемой активной формы обучения
- Сценарий активной формы обучения.
- Ответы к задачам
- Деньги, кредит, банки