6. Денежные агрегаты: понятие, функциональное назначение.
Денежные агрегаты — показатели, используемые при анализе количественных изменений денежного обращения на определенную дату и за определенный период, а также для разработки мероприятий по регулированию темпов роста и объема денежной массы.
К основным денежным агрегатам, применяемым в финансовой статистике промышленно развитых стран, относятся следующие:
1. агрегат М1 — это деньги в узком смысле слова, т.н. деньги для сделок. Они включают в себя наличные деньги (банкноты и монеты в обращении и в кассах предприятий и организаций, казначейские билеты в отдельных странах), обращающиеся вне банков, а также деньги на текущих счетах (счетах «до востребования») в банках, другие чековые вклады, дорожные чеки, иногда и кредитные карточки. Нужно заметить, что депозиты на текущих счетах выполняют все функции денег и могут быть спокойно превращены в наличные. Именно агрегат М обслуживает операции по реализации валового внутреннего продукта, распределению и перераспределению национального дохода, накоплению и потреблению;
2. агрегат М2 — это деньги в более широком смысле слова, которые включают в себя все компоненты М1, срочные и сберегательные депозиты в коммерческих банках (как правило, небольших размеров и до 4 лет), т.е. сбережения, легко обратимые в наличные деньги, а также краткосрочные государственные ценные бумаги, последние не функционируют как средство обращения, однако могут превратиться в наличные деньги. Сберегательные депозиты в коммерческих банках изымаются в любое время и превращаются в наличность. Срочные депозиты доступны вкладчику только по истечении определенного срока и, следовательно, обладают меньшей ликвидностью, чем сберегательные депозиты;
3. агрегат М3 включает в себя М2, сберегательные вклады в специализированных кредитных учреждениях, а также ценные бумаги, обращающиеся на денежном рынке, в т.ч. коммерческие векселя, выписываемые предприятиями. Эта часть средств, вложенная в ценные бумаги, создается не банковской системой, но находится под ее контролем, поскольку превращение векселя в средство платежа требует, как правило, акцепта банка, т.е. гарантии его оплаты банком в случае неплатежеспособности эмитента;
4. агрегат М4 включает в себя М3 и различные формы депозитов в крупных кредитных учреждениях. Между агрегатами необходимо равновесие, в противном случае происходит нарушение денежного обращения. Практика подсказывает, что равновесие наступает при М2>М1 оно укрепляется при М2 + М3 > М1. В этом случае денежный капитал переходит из наличного оборота в безналичный. При нарушении такого соотношения между агрегатами в денежном обращении начинаются осложнения (нехватка денежных знаков, рост цен и др.).
В России различают следующие разновидности денег:
М0 — включает все имеющиеся в обращении деньги, бумажные и металлические;
М1 — включает М0 и средства на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий и населения, депозиты населения в банках «до востребования»;
М2 — включает М1 и срочные депозиты населения в банках;
М3 — включает М2 и депозитные, и сберегательные сертификаты, облигации государственного займа.
- 1. Возникновение, развитие и сущность денег.
- 2. Функции и роль денег в рыночной экономике.
- 3. Финансовая сбалансированность по Фишеру: понятие, факторы.
- 4. Денежное обращение, его структура.
- 5. Закон денежного обращения
- 6. Денежные агрегаты: понятие, функциональное назначение.
- 7. Эмиссия: понятие, формы
- 8. Организация эмиссии наличных денег.
- 9. Денежный оборот: понятие, структура.
- 10. Организация налично-денежного оборота.
- 11. Взаимосвязь денежного оборота с системой рыночных отношений.
- 12. Принципы организации безналичного денежного оборота
- 13. Сущность и механизм банковского мультипликатора.
- 14. Свободный банковский резерв: понятие, функциональное назначение.
- 15. Понятие и элементы денежной системы
- 16. Денежно-кредитная политика.
- 17. Сущность и роль кредита.
- 18. Экономическое содержание кредитных отношений.
- 19. Формы и виды кредита.
- 20. Банковский кредит как основная форма кредита.
- 21. Ссудный процент, его природа и назначение.
- 22. Классификация форм ссудного процента.
- 23. Классическая теория ссудного процента
- 24. Банковский процент: механизм расчета
- 25. Кредитная система: понятие и принципы организации.
- 26. Коммерческая форма кредита: понятие, функциональное назначение.
- 27. Валютная система: понятие, элементы.
- 28. Этапы эволюции валютной системы.
- 29. Валютный курс как экономическая категория.
- 30. Организация валютного контроля в рф.
- 31. Валютные операции: понятие, классификация.
- 32. Методы валютного регулирования.
- 33. Европейская Валютная система: понятие, организация.
- 34. Платежный баланс: понятие, структура.
- 35. Международный кредит: сущность и основные формы
- 36. Мбрр: функциональное назначение, организационная структура.
- 37. Мвф: функциональное назначение, организационная структура.
- 38. Инфляция: понятие, формы, виды.
- 39. Инфляционные факторы.
- 40. Антиинфляционная политика: задачи, средства.
- 41. Сущность платежной системы.
- 42. Формы безналичных расчетов.
- 43. Лизинг.
- 44. Понятие банковской системы и ее элементы.
- 45. Различия между централизованной и рыночной банковской системой.
- 46. Критерии классификации банков.
- 47. Роль коммерческих банков в кредитной системе.
- 48. Основные функции Центрального банка.
- 49. Возникновение и сущность банков, их функции и роль в развитии экономики.
- 50. Банковский маркетинг.