Биржи и биржевое дело
II вариант
Нефть стоит 60 $ \бар.
Нефтепродукты стоят 67 $ \бар.
В этом случае «спрэд» составляет 7 $ \бар., что ниже идеального. Вот здесь как раз тот случай, когда номинал не показывает, что дорого, а что дешево. Дорогой контракт в этом случае на нефть – 60 $ \бар., а контракт на нефтепродукты дешевый – 67 $ \бар. Запишем «спрэд»:
Продажа нефти 60 $ \бар. – покупка нефтепродуктов 67 $ \бар.
При таких действиях игроков цены на нефть будут снижаться, а цены на нефтепродукты повышаться. «Спрэд» увеличится и приблизится к идеальному, что и требуется для рынка нефти и нефтепродуктов.
Различают три вида спрэдингов:
межтоварный;
межрыночный;
внутрирыночный.
-
Yandex.RTB R-A-252273-3
- Биржи и биржевое дело.
- Азбука биржевика.
- Спот Срочный
- Фьючерсные рынки
- Содержание фьючерсного контракта. (основные показатели)
- Расчетный процесс на фьючерсной бирже
- Покажем общую схему расчета.
- Спекулятивные сделки на фьючерсном рынке.
- I. Игра на изменение цены.
- II. Игра на разнице цены
- I вариант
- II вариант
- Межтоварный
- Межрыночный (арбитражный)
- Внутрирыночный
- Хеджирование на фьючерсных рынках
- Типы хеджирования
- Виды хеджирования
- Форвардные рынки
- Отличия форвардного и фьючерсного контракта.
- Хеджирование на форвардном рынке.
- Опционные рынки
- I.Опцион на покупку – «Call» (колл)
- II.Опцион на продажу Put (Пут)
- 8 Кº март 70 р 3
- Обращение опционов
- Сделки на опционном рынке
- Голые или непокрытые опционы
- Рыночная цена минус страйк минус премия актива
- II.Покрытые опционы
- III. Опционные спрэды
- Хеджирование на опционных рынках
- Длинное хеджирование (покупкой)
- Короткое хеджирование.
- Рынки «своп – контрактов»
- Экзаменационные вопросы по курсу: «Биржевое дело»