§ 3.1. Основы осуществления деятельности саморегулируемых организаций.
Саморегулируемая организация (СРО) – это некоммерческая негосударственная организация, создаваемая профессиональными участниками рынка ценных бумаг на добровольной основе, в форме ассоциации, с целью предоставления и защиты их профессиональных интересов, а также создания условий для более эффективного функционирования инфраструктуры рынка ценных бумаг.
Профессиональные ассоциации участников инвестиционного бизнеса возникают по мере усложнения и расширения финансового рынка, когда действия государственного регулирования оказываются не достаточными. Такие ассоциации выявляют недобросовестное поведение отдельных лиц, наносящее ущерб не только членам этих ассоциаций, но и более широкому кругу участников биржевой торговли, так как снижение общественного доверия к профессионалам подрывает основы их бизнеса, ведет к потере прибылей. Интересы профессиональных ассоциаций во внутреннем регулировании финансового рынка во многом совпадает с интересами государства.
Деятельность саморегулируемой организации осуществляется в соответствии с законодательством Республики Казахстан на основании лицензии. Лицензирование различных видов СРО имеет свои особенности. Фондовая биржа, котировочная организация, Центральный депозитарий статус СРО приобретают с получением лицензии по их прямой деятельности, в то время как Ассоциации получают свой статус СРО только после лицензирования в качестве таковых. Целью создания саморегулируемых организаций является осуществление внутреннего регулирования определенных направлений в деятельности участников финансового рынка.
В основные задачи саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг входят следующие:
обеспечение условий эффективной деятельности профессиональным участникам рынка ценных бумаг;
защита интересов владельцев ценных бумаг и клиентов профессиональных участников рынка ценных бумаг;
разработка правил и стандартов проведения операций с ценными бумагами. Саморегулируемые организации имеют право разрабатывать обязательные правила осуществления профессиональной деятельности, осуществлять профессиональную подготовку кадров, устанавливать требования, обязательные для работы на финансовом рынке; обеспечивать связи и защиту интересов участников финансового рынка в государственных органах управления.
Учредительные документы и правила деятельности СРО профессиональных участников должны содержать требования в отношении:
профессиональной квалификации сотрудников членов организации (кроме технического персонала);
стандартов осуществления профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг;
правил, ограничивающих манипулирование ценами;
документации ведения учета и отчетности;
порядка вступления в организацию, выхода или исключения из нее;
равных прав членов саморегулируемой организации на представительство при выборах в органы управления организации и участие в управлении организацией;
порядка распределения издержек, выплат, сборов среди членов организации;
порядка рассмотрения претензий и жалоб клиентов к членам организации;
процедуры проведения проверок соблюдения членами организации установленных правил и стандартов;
порядка исполнения обязательств членами организации в отношении клиентов и других лиц по возмещению ущерба;
санкций и иных мер, применяемых к членам организации и порядок их применения;
требований по обеспечению открытости информации.
В Казахстане Правила саморегулируемой организации должны быть утверждены в Агентстве по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций РК.
В соответствии с законодательством Республики Казахстан членами СРО являются профессиональные участники, осуществляющие одну из деятельностей на рынке ценных бумаг. Порядок вступления в члены СРО, выхода и исключения из членов устанавливается организацией самостоятельно на основании ее внутренних документов. В случае обнаружения фактов нарушения законодательства Республики Казахстан профессиональным участником или несоответствия его деятельности на рынке СРО вправе ему отказать в приеме в члены данной организации.
СРО также могут исключить профессионального участника из своих членов при нарушении им законодательства РК и правил организации либо в случае прекращения действия лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг.
Организационную структуру саморегулируемой организации можно представить следующим образом:
общее собрание членов СРО
совет
правление
ревизионная комиссия
Рис. Организационная структура саморегулируемой организации
К компетенции общего собрания членов СРО относятся изменение устава; избрание совета, исполнительных органов, членов ревизионной комиссии, а также досрочное прекращение их полномочий; утверждение годовых результатов деятельности, отчетов исполнительных органов и заключений ревизионной комиссии; утверждение правил СРО, изменений и дополнений к ним; ликвидация и реорганизация СРО, назначение ликвидационной комиссии, утверждение ликвидационного баланса; принятие членов в СРО и их исключение.
Решение по данным вопросам принимаются не менее, чем двумя третями голосов от общего числа членов СРО. К компетенции общего собрания уставом могут быть отнесены также другие вопросы деятельности членов СРО.
Совет создается из представителей членов саморегулируемой организации и осуществляет деятельность в соответствии с уставом и правилами СРО.
Исполнительные органы не могут возглавляться лицом, аффилированным с членами СРО. Деятельность саморегулируемой организации основывается на принципе самоокупаемости. При этом доходы организации формируются за счет взносов и сборов членов СРО; пользования имуществом СРО, а также средств, получаемых за оказание информационных, консультационных и иных услуг, предусмотренных уставом организации.
Ревизионная комиссия осуществляет контроль за финансово – хозяйственной деятельностью Совета и использованием бюджета ассоциации.
Саморегулируемая организация может создавать арбитражную комиссию, являющуюся первичным органом по рассмотрению споров возникающих между членами СРО на рынке, которая осуществляет свою деятельность в соответствии с положением, утвержденным общим собранием акционеров. В случае несогласия одной из сторон с решением арбитражной комиссии СРО, решение может быть обжаловано в судебном порядке.
В соответствии с уставом СРО осуществляет контроль за деятельностью своих членов, а именно проверку деятельности и внутренних правил деятельности членов СРО на их соответствие предъявляемым действующим законодательством требованиям и правилам СРО, проверку состояния учета, отчетности и контроля предъявляемым требованиям.
При опубликовании недостоверной информации, направленной на обман или введение в заблуждение участников рынка ценных бумаг, либо указывающей на недостатки других профессиональных участников рынка ценных бумаг, занимающихся аналогичной деятельностью, СРО принимает меры к приостановлению публикации недостоверной рекламы и информации, а также публикует в средствах массовой информации сведения о фактах недостоверной информации и рекламы.
СРО предоставляет в Агентство по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций РК полную информацию о всех выявленных или предполагаемых нарушениях законодательства РК. Особая роль при этом отводится фондовой бирже, обладающей наиболее развитой формой организации контроля, регулирования постоянно действующего рынка ценных бумаг.
- Глава 1. Теоретические основы финансового рынка и его структуры.
- § 1.1 Экономическая сущность и функции финансового рынка.
- § 1.2 Структура финансовых рынков.
- § 1.3 Особенности финансового рынка Казахстана.
- Глава 2 Денежный рынок и его финансовые инструменты.
- § 2.1 Понятие и функции денежного рынка.
- § 2.2 Структура и финансовые инструменты денежного рынка.
- Денежный рынок
- § 2.3 Платежные инструменты денежного рынка.
- Глава 3. Депозитный рынок.
- § 3.1 Экономическая сущность и роль депозитного рынка.
- § 3.2. Структура депозитного рынка рк.
- Депозитный рынок
- § 3.3. Система страхования депозитов Казахстана.
- Глава 4. Кредитный рынок.
- § 4.1. Понятие и функции кредитного рынка.
- § 4.2. Виды и формы инструментов кредитного рынка.
- § 4.3. Структура кредитного рынка в Казахстане.
- Кредитный рынок
- § 4.4. Ипотечное кредитование в Казахстане.
- Глава 5 Валютный рынок и его инструменты.
- § 5.1. Понятие валютного рынка и его структура.
- Валютный рынок
- § 5.2. Валютные операции и их характеристика.
- Глава 6. Рынок ценных бумаг, его функции и структура.
- § 6.1. Разгосударствление и приватизация собственности как основа формирования рынка ценных бумаг в Казахстане.
- § 6.2. Сущность, функции и участники рынка ценных бумаг.
- § 6.3. Основные финансовые инструменты рынка ценных бумаг и их классификация.
- Рынок ценных бумаг
- § 6.4. Производные финансовые инструменты рынка ценных бумаг.
- Глава 7. Страховой рынок и его особенности.
- § 7.1. Сущность и функции страхового рынка.
- § 7.2. Структура страхового рынка Казахстана.
- Агентство по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций рк.
- § 7.3 Текущее состояние и перспективы развития страхового рынка Казахстана.
- Глава 8. Пенсионный рынок.
- § 8.1. Становление и развитие пенсионного рынка Казахстана.
- § 8.2 Структура казахстанского пенсионного рынка.
- § 8.3. Текущее состояние пенсионного рынка Казахстана.
- По состоянию на 1.03 2004 года
- Раздел II. Посредническая деятельность финансовых институтов.
- Глава 1 . Финансовое посредничество и финансовые посредники.
- § 1.1. Понятие финансового посредничества.
- § 1.2. Основные категории финансовых посредников.
- Глава 2. Банки и их финансово – посредническая деятельность.
- § 2.1 Функции и виды банков.
- § 2.2. Посреднические операции коммерческих банков.
- Пассивные операции – это операции, связанные с формированием ресурсов банков, которые могут формироваться за счет собственных, привлеченных и эмитированых средств.
- Глава 3. Пенсионные фонды.
- § 3.1. Понятие пенсионных фондов и ооиупа.
- § 3.2 Порядок создания и функционирования пенсионных фондов рк.
- Глава 4. Инвестиционный фонд и его деятельность.
- § 4.1. Основы осуществления деятельности инвестиционных фондов рк.
- Общее собрание акционеров правление управляющий инвестиционным фондом
- § 4.2. Основные виды и типы инвестиционных фондов.
- В заимный фонд
- И нвестиционная компания
- Паевый инвестиционный фонд (контрактный)
- Акционерный инвестиционный фонд ( корпоративный)
- Глава 5. Страховые организации и их деятельность.
- § 5.1. Понятие страховой организации.
- § 5.2. Страховые организации рк на современном этапе развития.
- Глава 6. Кредитные товарищества, финансовые компании и ломбарды.
- § 6.1. Кредитные товарищества.
- Совет директоров
- Правление
- § 6.2. Финансовые компании.
- § 6.3. Ломбарды и их деятельность.
- Глава 7. Фондовая биржа, ее функции и состав.
- § 7.1. Сущность и функции биржи.
- § 7.2. Казахстанская фондовая биржа: ее состав и организация торгов.
- Раздел III. Регулирование финансового рынка.
- Глава 1. Общие понятия регулирования финансового рынка.
- § 1.1. Сущность, функции и принципы регулирования финансового рынка.
- § 1.2. Виды регулирования финансового рынка.
- Глава 2. Органы государственного регулирования в Казахстане.
- § 2.1. Агентство Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций.
- § 2.2. Министерство финансов и Национальный банк Республики Казахстан.
- Глава 3. Саморегулируемые организации финансового рынка.
- § 3.1. Основы осуществления деятельности саморегулируемых организаций.
- § 3.2. Саморегулируемые организации Казахстана.
- Глава 1. Общие понятия мирового финансового рынка.
- § 1.1. Понятие и роль мирового финансового рынка.
- § 1.2. Создание и развитие международного финансового центра Казахстана.
- Глава 2 Мировой валютный рынок.
- § 2.1. Эволюция создания мирового валютного рынка.
- § 2.2. Понятие современного мирового валютного рынка.
- Глава 3. Международный рынок ценных бумаг.
- § 3.1. Мировые центры эмиссии и обращения международных ценных бумаг.
- § 3.2. Основные виды международных ценных бумаг.
- Глава 4. Пенсионные рынки различных стран.
- § 4.1. Пенсионный рынок Чили.
- § 4.2. Пенсионные рынки развитых стран.
- § 4.3. Пенсионные рынки развивающихся стран.
- Глава 5. Мировой ипотечный рынок.
- § 5.1. Эволюция развития мирового ипотечного рынка.
- § 5.2. Ипотечные рынки различных стран.
- Список использованной литературы: