2.1. Зарождение современной банковской системы

Процесс создания банковской системы рыночного типа в России можно разделить на три этапа:

1) с конца 80-х до середины 90-х годов — период формирования двухуровневой банковской системы и активного создания частных коммерческих банков;

2) с середины 90-х годов до финансового кризиса 1998 г. — период слияния банковского и промышленного капиталов;

3) с конца 90-х годов — период глубокого финансового кризиса и начало реструктуризации банковской системы.

Реформа банковской системы в СССР началась в 1987 г. Вместо плановой централизованной системы, при которой практически один банк (Госбанк) выполнял почти все операции с предприятиями, на­чалось создание двухуровневой банковской системы. Госбанк был преобразован в Центральный банк (ЦБ) СССР, который стал отве­чать за проведение денежной политики, обеспечение стабильнос­ти валюты. Остальные функции были возложены на второй уровень банковской системы, включавшей пять специализированных бан­ков для расчетного обслуживания, краткосрочного и преимуществен­но долгосрочного кредитования соответствующих отраслей: «Агро­промбанк», «Промстройбанк», «Жилсоцбанк», «Внешэкономбанк» и «Сбербанк». Вскоре после их создания специализированные банки были реорганизованы в коммерческие в форме акционерных об­ществ закрытого типа, основная часть уставных капиталов которых принадлежала государству.

Процесс создания коммерческих банков начался в 1988 г., когда впервые было разрешено создание самостоятельных коммерческих кредитных учреждений. Это означало ликвидацию монопольного права государства на создание банковских структур.

В результате реформа банковской системы в СССР и России в 1987-1992 гг. привела к следующим последствиям:

1) ликвидация государственной монополии на банковское дело, возникновение и бурное развитие частного сектора в банковской сис­теме;

2) формирование принятой в странах с развитой рыночной эко­номикой двухуровневой банковской системы. В рамках этой системы на верхнем уровне (ЦБ) сосредоточиваются эмиссионные и регули­рующие функции, а на нижнем уровне (коммерческие банки) про­исходит обслуживание потребностей предприятий и населения;

3) децентрализация управления банковской сферой: вместо Гос­банка СССР с его централизованной системой управления кредит­ными ресурсами сложилась разветвленная сеть коммерческих банков, выступающих в качестве самостоятельных юридических лиц.

В соответствии с принятыми в 1996 г. изменениями и дополне­ниями в Закон 1990 г. «О банках и банковской деятельности в РСФСР» коммерческие банки могут создаваться в форме акционер­ного общества или в форме общества с ограниченной ответственнос­тью. Банки обязаны работать на условиях возвратности, платности и срочности привлекаемых средств и предъявляемых ссуд. Они могут создавать союзы и ассоциации, объединения и холдинги. Коммер­ческим банкам разрешено осуществлять активные, пассивные и ко­миссионные операции, а также проводить расчеты по поручению клиентов и банков-корреспондентов.

В России в начале 1992 г. насчитывалось 1270 коммерческих бан­ков, а в начале 1996 г. - 2603. Затем число банков начало сокращать­ся под влиянием процессов концентрации и централизации банков­ского капитала. На 1 марта 1998 г. оставалось 1638 действующих ком­мерческих банков. Финансовый кризис 1998 г. нанес мощный удар по банковской системе. Число банков на 1 ноября 1999 г. составило 1375, на 1 января 2003 года - 1329. У значительного числа банков (около 900) отозваны лицензии на осуществление банковских операций за нарушение банковского законодательства и нормативных актов ЦБ. Свыше 300 банков пре­кратили свое существование в связи с реорганизацией, которая про­исходит главным образом путем преобразования в филиалы других банков.

В целом для банковской системы России в 1992-1998 гг. были характерны следующие особенности:

1. Тесная связь коммерческих банков с государственными финансами. На вершине кредитной системы в середине 90-х годов стояли 15 уполномоченных банков, осуществлявших расчетные операции государственных органов ввиду того, что казначейская система нахо­дилась в стадии формирования. Уполномоченные банки задерживали бюджетные средства на 2-3 месяца и «прокручивали» (использовали для предоставления краткосрочных кредитов под чрезвычайно высокие проценты) бюджетные средства. Сумма такой «прокрутки» за 1992-1998 гг. оценивается в 25-30% годового ВВП.

Банковский кредит был ориентирован, особенно в 1995-1998 гг., на финансирование дефицита госбюджета. В этот период на креди­тование государства приходилось около половины всех кредитов. Поэтому фактическое банкротство государства летом 1998 г. оказа­лось подлинной катастрофой банковской системы.

2. Незначительный объем ресурсов банковской системы. В конце 1997 г. величина совокупного ссудного капитала России составляла около 40% ВВП за тот же год. В странах Западной Европы активы кредитной системы намного превышают ВВП (в Германии, напри­мер, - не менее чем в 2 раза). Более того, накануне финансового кризиса 1998 г. отмечалось прекращение роста ресурсов банковской системы в реальном выражении.

Вместе с тем, несмотря на то, что собственные капиталы всех ком­мерческих банков России не превышали аналогичного показателя банков Финляндии, 12 российских банков в 1997 г. вошли в список крупнейших банков мира (в 1996 г. — 8 банков). В настоящее время после банкротства в 1998 г. ряда крупнейших банков в России коли­чественно преобладают банки с незначительными размерами капи­тала.

3. Происходил процесс концентрации и централизации банков­ского капитала. К 1998 г. 50 крупнейших коммерческих банков со­средоточили у себя почти 75% общего объема депозитов, тогда же пятерка крупнейших коммерческих банков держала в своих руках около 40% активов всей кредитной системы.

4. Сверхвысокая прибыльность банковского дела: отношение прибыли до уплаты налогов к капиталу банка в российских банках в 1998 г. составляло 40%, в то время как аналогичный показатель для английских банков был 28%, американских – 26 и германских – 14%. Столь высокая прибыльность банковского бизнеса в России – результат высокой процентной маржи, что, в свою очередь, свиде­тельствовало о недостаточной зрелости банковской системы.

5. Российская банковская система не смогла стать в рассматри­ваемый период инструментом аккумулирования сбережений и транс­формации их в инвестиции. Это было вызвано следующими причи­нами. Во-первых, кредитование производства не могло обеспечивать банкам столь же высокую доходность, что и государственные долго­вые инструменты (ГКО-ОФЗ). Так, в начале 1996 г. средняя ставка по кредитам равнялась 60% годовых, что уже было непомерно высо­ким уровнем для многих отраслей. В то же время проценты по кре­дитам правительству составляли около 100% годовых. Правда, в се­редине 1997 г. по мере снижения уровня доходности на рынке ГКО – РФЗ банки начали ограничивать свои вложения в государственные ценные бумаги и увеличивать кредитные вложения. Во-вторых, на динамику кредитования все большее влияние оказывали такие фак­торы, как высокие кредитные риски, нарастание просроченной за­долженности и уровень возвратности кредитов, платежеспособность заемщиков.

Причинами резкого ухудшения платежеспособности российской банковской системы в 1998 году были: кризис государственных финансов, пре­кращение внешнего финансирования, нарастание убытков и «плохих долгов» предприятий-заемщиков. Но главные причины лежали внутри самой банковской системы: недостатки в управлении активами, недооценка рисков банковской деятельности.

Так, вклады населения и получаемые от иностранных банков кре­диты привлекались российскими банками на короткие сроки, как правило, до одного года. В то же время кредиты промышленным пред­приятиям выдавались на срок от одного года до пяти лет. Разницу между привлечением банком денег на год и отвлечением их из банка на пять лет банки компенсировали доходами, получаемыми по госу­дарственным ценным бумагам.

Платежеспособность российской банковской системы была подо­рвана значительным объемом просроченных кредитов, которые либо не обслуживаются заемщиками (т.е. по ним не уплачиваются проценты и не происходит их погашение), либо вовсе не могут быть возвращены заемщиками банкам. Учредители многих мелких и средних банков по­лучали банковские кредиты и использовали их по своему усмотрению, не рассчитывая на последующее погашение заемных средств.

Банки сосредоточивали свои усилия на тех направлениях деятель­ности, которые приносили спекулятивный доход (операции с ГКО и валютой). В результате в начале 1998 г. (т.е. во время острой фазы финан­сового кризиса) из 1697 российских банков 165 относились к катего­рии испытывающих серьезные финансовые трудности, 385 банков на­ходились в критическом финансовом положении.

Фактически российская банковская система в ходе финансового кризиса 1998 г. в значительной мере утратила способность привлекать средства населения, т.е. под угрозу была поставлена возможность вы­полнения ею своей главной функции — трансформации сбережений в инвестиции.

Наиболее острые формы банковского кризиса (острая нехватка ликвидности, кризис платежей и массовое изъятие средств клиента­ми) были преодолены к концу 1998 г. Кризис банковской системы перешел из острой, открытой формы в латентную, скрытую, что про­являлось в сохранении большого числа банков - фактических бан­кротов.