Учетная ставка процента и ставка рефинансирования цб
Учетный процент — это официальная ставка переучета коммерческих векселей коммерческих банков центральным банком.Ставка рефинансирования – это официальная ставка кредитования коммерческих банков со стороны центрального банка.Учетный процент и ставка рефинансирования являются одними из основных инструментов, с помощью которых центральные банки разных стран регулируют объемы денежной массы в обращении, темпы инфляции, состояние платежного баланса и валютный курс. Рефинансирование коммерческих банков может проводиться либо путём прямого краткосрочного кредитования, либо посредством переучета коммерческих векселей. В России в настоящее время применяется только один способ рефинансирования — прямое кредитование коммерческих банков со стороны Банка России.
*******
Пример. В 1997—1998 годах Банк России прорабатывал вопрос о целесообразности организации переучета у коммерческих банков векселей предприятий, совершающих экспортные операции.
Планировалась следующая схема: коммерческий банк учитывает вексель приятия и при необходимости подкрепления краткосрочными ресурсами предъявляет вексель к переучету в Банк России с обязательным проставлением индоссамента, тем самым принимая на себя солидарную ответственность по оплате векселя.
Положительным моментом данной схемы являлась прямая связь кредитной эмиссии с потребностями развития производства. На практике этот проект реализован не был.
*******
Понижение официальной процентной ставки приводит к удешевлению кредитных ресурсов и увеличению их предложения на рынке, напротив, eё повышение — к сжатию денежной массы, замедлению темпов инфляции, но в то же время — к сокращению объемов инвестиций.
- Часть 2. Кредит
- Тема 1. Необходимость и сущность кредита
- Необходимость кредита
- 1) Кредит становится необходимым в том случае, если происходит совпадение интересов кредитора и заемщика;
- 2) Участники кредитной сделки — кредитор и заемщик — должны выступать как юридически самостоятельные субъекты, материально гарантирующие выполнение обязательств, вытекающих из экономических связей.
- Сущность кредита
- Общие требования к характеристике сущности кредита как экономической категории
- Структура кредита
- Стадии движения кредита
- Основа кредита
- Тема 2. Функции и законы кредита
- 2.1. Функции кредита
- 3. Функция характеризует такое взаимодействие кредита с внешней средой, которое направлено на его сохранение как целостного образования.
- Первая функция кредита - перераспределительная
- Вторая функция - замещение действительных денег кредитными операциями
- 2.2. Законы кредита
- Содержание законов кредита
- 4. Закон временного функционирования кредита- удовлетворение временных потребностей субъектов воспроизводства в использовании позаимствованной стоимости.
- Тема 3. Формы и виды кредита
- 3.1. Формы кредита
- 1. Товарная форма кредита – предоставление и возврат кредита в товарной форме.
- 2. Денежная форма кредита – предоставление и возврат кредита в денежной форме.
- 3. Смешанная (товарно-денежная) форма кредита- кредит предоставляется в форме товара, а возвращается деньгами или наоборот.
- 6. Государственная форма кредита – государство в качестве кредитора предоставляет кредит различным субъектам.
- 7. Международная форма кредита – движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений.
- 9. Производительная формы кредита – связана с использованием полученных от кредитора средств на производительные цели, то есть на цели производства и обращения.
- Виды кредита
- 1. В зависимости от стадии воспроизводства:
- 2. В зависимости от отраслевой направленности:
- 3. В зависимости от объекта кредитования.Объект выражает то, что противостоит кредит:
- 5. В зависимости от срочности кредитования:
- 6. В зависимости от платности за использование кредита:
- Тема 4. Ссудный процент
- Природа ссудного процента
- Марксистская теория ссудного процента
- Теория предельной стоимости
- Теория чистой производительности капитала
- Теории процента в экономической литературе Советского периода
- Функции и роль ссудного процента
- Формы ссудного процента
- 1. По формам кредита:
- 2. По видам операций кредитного учреждения:
- Экономическая основа формирования ссудного процента
- Классическая теория ссудных капиталов
- Теория предпочтения ликвидности
- Факторы, определяющие уровень ссудного процента
- Формирование уровня рыночных процентных ставок
- Реальная ставка процента по «безрисковым операциям» (r)
- Премия за риск (rp)
- Премия за риск потери ликвидности (lp)
- Премия за риск с учетом срока погашения долгового обязательства (mp)
- Система процентных ставок Процентная ставка
- Учетная ставка процента и ставка рефинансирования цб
- Банковские процентные ставки по ссудам
- Депозитные ставки
- Межбанковские процентные ставки
- Временная структура процентных ставок
- Процентная маржа
- Минимальная процентная маржа
- 4.5. Особенности ссудного процента в современной России
- 2. Высокий уровень инфляционного обесценения денег, характерный для переходной экономики, наблюдается также и в России.
- 3. Практически отсутствует долгосрочное кредитование, следовательно, и процентные ставки по долгосрочным долговым инструментам.