1.2 Понятие и состав кредитного портфеля
В состав кредитного портфеля входят различные виды кредитных операций, которые различаются по субъектам и объектам кредитования. Субъектами кредитования являются юридические либо физические лица, дееспособные и имеющие материальные или иные гарантии совершать экономические, в том числе кредитные сделки. В настоящее время принята следующая классификация субъектов кредитования:
o государственные предприятия и организации;
o кооперативы;
o граждане, занимающиеся индивидуальной трудовой деятельностью;
o другие банки;
o прочие хозяйства, включая органы власти, совместные предприятия, международные объединения и организации Банковское дело / под ред. О. И. Лаврушина. -- М.: Финансы и статистика, 2000. -- 173 с..
В соответствии с этим выделяются кредиты юридическим лицам, физическим лицам и межбанковские кредиты.
В настоящее время основными видами кредитов, предоставляемых банками, являются коммерческий кредит, потребительский кредит, вексельный кредит, инвестиционный кредит, ипотечный кредит.
Кредитные операции различаются не только по субъектам и объектам кредитования, но и по таким признакам, как обеспеченность, срок, платность, связь кредита с движением капитала и др. (см. табл. 1.2.1.).
Классификация может проводиться и по другим признакам, например по режиму открываемого заемщику счета, по отраслевой принадлежности ссудополучателя, по источникам происхождения кредитных ресурсов и т.п. Следует отметить, что различие кредитных операций в технике предоставления кредитов привело к появлению таких банковских продуктов, как контокоррентный кредит, револьверный кредит, кредитование по кредитной линии, овердрафт и др.
Таким образом, кредитный портфель состоит из различных видов кредитов, предоставляемых банком.
Кредит выполняет определенные функции. На наш взгляд, необходимо установить функции кредитного портфеля через функции кредита, а учитывая, что кредитный портфель является частью банковского портфеля, то и через функции коммерческого банка.
Рассмотрим указанные функции более подробно с целью выявления функций, которые можно отнести к кредитному портфелю.
Таблица 1.2.1 - Виды кредитных операций
Признак |
Виды кредитов |
|
Целевое назначение |
Кредит общего характера Целевой кредит |
|
Сфера применения кредита |
кредиты в сферу производства кредиты в сферу обращения |
|
Срок кредита |
до востребования (онкольный) краткосрочные среднесрочные долгосрочные |
|
Размер кредита |
мелкий средний крупный |
|
Платность кредита |
ссуды с рыночной процентной ставкой ссуды с повышенной процентной ставкой ссуды с льготной процентной ставкой |
|
Вид обеспечения |
доверительные ссуды обеспеченные ссуды ссуды под финансовые гарантии третьих лиц |
|
Способ погашения основного долга |
погашаемые единовременным взносом погашаемые в рассрочку |
|
Способ взимания ссудного процента |
процент выплачивается в момент погашения процент выплачивается равномерными взносами процент выплачивается неравномерными взносами |
В экономической литературе приводится более десяти разных функций кредита.
Но основными признаны перераспределительная функция и функция замещения действительных денег кредитными операциями.
Кредитный портфель должен выполнять перераспределительную функцию, суть которой состоит в перераспределении ссудного капитала внутри кредитного портфеля по субъектам получения кредитов. Но первоначально кредитным портфелем выполняется распределительная функция, которая заключается в распределении ссудного капитала по субъектам получения кредитов и по различным видам кредитных операций.
Перераспределительная функция заключается в перераспределении по отраслевому признаку временно высвободившихся финансовых ресурсов. Кредит в этом случае выполняет роль стихийного макрорегулятора экономики, обеспечивая удовлетворение потребностей динамично развивающихся объектов приложения капитала в дополнительных финансовых ресурсах. Однако в некоторых случаях практическая реализация указанной функции может способствовать углублению диспропорций в структуре рынка, что наиболее наглядно проявилось в России на стадии перехода к рыночной экономике, где перелив капиталов из сферы производства в сферу обращения с помощью коммерческих банков принял угрожающий характер. То есть реализовать данную функцию полностью через один или несколько кредитов нельзя без их объединения в кредитный портфель.
Следующая основная функция кредита -- замещение действительных денег кредитными операциями -- состоит в ссужении стоимости, полученной заемщиком и вошедшей в хозяйственный оборот, выполняющей работу, свойственную деньгам. Эта функция будет являться функцией кредитного портфеля, поскольку посредством выдачи кредитов создается дополнительный платежеспособный спрос в рамках экономической системы, что помогает избежать кризиса перепроизводства товаров и не провоцирует инфляцию.
Функция экономии издержек обращения не является функцией кредитного портфеля, так как она выполняется отдельными видами кредитов. Что касается функции кредита ускорения концентрации капитала, заключающейся в обеспечении финансовыми ресурсами приоритетных сфер деятельности, то кредитный портфель должен выполнять данную функцию.
Данная функция выполняться не будет в случае, если банк будет направлять свободные средства в наиболее прибыльные сферы экономики, не выделяя приоритетов кредитования, связанных, с национальными интересами.
Обратимся теперь к функциям банка. Основными функциями банка являются аккумулирование свободных денежных средств, регулирование денежного оборота, функция создания денег, посредническая.
С позиции банковского портфеля к функциям кредитного портфеля можно отнести функции, выражающиеся в расширении и диверсификации доходной базы банка, повышении финансовой устойчивости, снижении общего риска активных операций и обеспечении высоких темпов роста капитала и дохода.
Функцией кредитного портфеля является также функция обеспечения возвратности кредитов, заключающаяся в постоянном мониторинге выданных кредитов с целью минимизировать кредитный риск. На наш взгляд, это функция минимизации кредитного риска.
Таким образом, кредитный портфель выполняет следующие функции:
Ш распределительную и перераспределительную функции;
Ш функцию замещения действительных денег кредитными операциями;
Ш функцию объединения кредитов;
Ш функцию минимизации кредитного риска;
Ш функцию расширения и диверсификации доходной базы банка и повышения его финансовой устойчивости.
Кредитный портфель, являясь частью банковского портфеля, характеризующегося доходностью, риском, ликвидностью, обладает всеми характеристиками банковского портфеля, но при этом имеет свою специфику (см. табл. 1.2.2).
Основной характеристикой доходности кредитного портфеля является эффективная годовая ставка процентов, которая служит инструментом сопоставления с доходностью других видов активов и анализа обоснованности процентных ставок по выданным кредитам. Для анализа, как правило, используется реальная доходность -- доход, полученный на единицу активов, вложенных в кредиты, за определенный период времени.
Таблица 1.2.2 - Основные характеристики банковского и кредитного портфеля
Характеристики |
Банковский портфель |
Кредитный портфель |
|
Доходность |
Доход, полученный на единицу активов за определенный период времени |
Доход, полученный на единицу активов, вложенных в кредиты, за определенный период времени |
|
Риск |
Вероятность наступления неблагоприятных событий, которые могут возникнуть в результате принятия решения по управлению банковским портфелем в условиях неопределенности |
Вероятность наступления неблагоприятных событий, которые могут возникнуть в результате принятия решения по управлению кредитным портфелем в условиях неопределенности |
|
Ликвидность |
Своевременное обращение активов в денежные средства или наличие возможности и способности у банка своевременно выполнять обязательства перед клиентами |
Своевременный возврат кредитов заемщиками банку |
Риск кредитного портфеля представляет собой степень возможности того, что наступят обстоятельства, при которых банк понесет потери, вызванные кредитами, составляющими портфель.
Под ликвидностью подразумевается способность финансового инструмента трансформироваться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществленаУправление финансами организаций: Учебно-методическое пособие/ под ред. А. Н. Гавриловой, Е. Ф. Сысоевой. -- Воронеж, 2002. - 155 с., поэтому для кредитного портфеля ликвидность находит свое выражение в своевременном возврате кредитов.
Кредитный портфель, как и любой другой, характеризуется размером и структурой. Понятие «размер кредитного портфеля», на наш взгляд, следует рассматривать относительно всего размера портфеля активно-пассивных операций банка и относительно размера кредитных портфелей других банков. Структура кредитного портфеля -- это соотношение конкретных видов кредитных операций в портфеле. Кроме того, структуру кредитного портфеля необходимо рассматривать и как совокупность параметров, которыми может управлять банк, изменяя состав входящих в портфель видов кредитов и их объемы. Банк может и должен изменять структуру портфеля с целью получить наиболее благоприятные значения его целевых характеристик -- доходности, риска и ликвидности.
Цели формирования кредитного портфеля могут изменяться в зависимости от отношения банка к риску, но основной целью является получение дохода и сохранение капитала.
В зависимости от цели банк формирует кредитный портфель определенного типа. Тип портфеля, в общем виде, представляется как характеристика портфеля, основанная на соотношении дохода и риска Муравьев B.C. Портфельное управление. -- М.: Электроника, 2001. -- 17 с..
В экономической литературе типология кредитного портфеля до сих пор не представлена. По нашему мнению, необходимо выделить следующие типы кредитного портфеля: портфель дохода, портфель риска, сбалансированный портфель (см. табл.1.2.3.).
Таблица 1.2.3 - Типы кредитного портфеля
Тип портфеля |
Характеристика портфеля |
|
Портфель дохода |
Портфель ориентирован на кредиты, обеспечивающие стабильный доход, заключающийся в минимальном риске и постоянной своевременной выплате процентов |
|
Портфель риска |
Портфель состоит преимущественно из кредитов с высоким уровнем риска |
|
Сбалансированный портфель |
Данный портфель предполагает рациональное сочетание кредитов разного типа, как высокорискованных, так и низкорискованных |
Необходимо выделить виды кредитного портфеля. Под видом кредитного портфеля нами понимается совокупность характеристик того или иного портфеля в зависимости от составляющих его видов кредитов. Кредитный портфель может быть постоянным или меняющимся. Постоянный портфель сохраняет свою структуру в течение установленного срока, продолжительность которого определяется кредитной политикой. Меняющийся портфель в полном соответствии со своим названием имеет динамическую структуру своих кредитов, состав которых обновляется с целью получения максимального экономического эффекта.
Кредитный портфель может быть специализированным или комплексным. Специализированный портфель ориентирован на отдельную группу кредитов, которые объединены не по общим целевым признакам, а по более частным критериям (отраслевая и региональная принадлежность, кредитные продукты и т.п). Соответственно комплексный портфель предполагает сочетание различных групп кредитов.
Разделение кредитов на группы производится по принципу однородности кредитов. Так деление кредитов на группы можно проводить по следующим направлениям: по субъектам и объектам кредитования, по сроку и размеру кредита, а также по другим направлениям исходя из классификации видов кредита. В соответствии с этим можно выделить разновидности кредитного портфеля в зависимости от вида составляющих его кредитов (см. табл. 1.2.4.).
Что касается разновидности кредитного портфеля исходя из сферы применения, то здесь следует более детально раскрыть сферу производства, состоящую из различных отраслей, а в целом данный классификатор можно заменить на классификатор «отрасль кредитования», который будет предполагать разделение на следующие разновидности портфелей: портфель по торгово-посредническим операциям, портфель по строительству, портфель по связи, портфель по сельскому хозяйству, портфель по энергетической отрасли, портфель по машиностроению, портфель по металлургической отрасли, портфель по транспорту, портфель по химической отрасли, портфель по отраслям лесной промышленности, портфель по приборостроительной отрасли, портфель по отраслям легкой промышленности, портфель по пищевой отрасли, портфель по фармацевтической отрасли, портфель по исполнительным органам разных уровней власти и т.д.
Таблица 1.2.4. - Разновидности кредитного портфеля
Классификатор |
Разновидности кредитного портфеля |
|
Субъект кредитования |
портфель юридических лиц портфель физических лиц портфель межбанковских кредитов |
|
Объект кредитования |
портфель вексельных кредитов портфель инвестиционных кредитов портфель ипотечных кредитов |
|
Техника кредитования |
портфель кредитов по простому ссудному счету портфель контокоррентных кредитов портфель овердрафтных кредитов портфель по кредитным линиям |
|
Срок кредита |
краткосрочный портфель среднесрочный портфель долгосрочный портфель |
|
Размер кредита |
портфель мелких кредитов портфель средних кредитов портфель крупных кредитов |
|
Вид обеспечения |
портфель доверительных кредитов портфель обеспеченных кредитов портфель кредитов под финансовые гарантии третьих лиц |
|
Способ погашения |
портфель кредитов, погашаемых единовременным взносом портфель кредитов, погашаемых в рассрочку |
|
Сфера применения кредита |
портфель кредитов в сферу производства портфель кредитов в сферу обращения портфель кредитов в финансовую сферу |
Таким образом, кредитный портфель можно классифицировать по двум основным направлениям:
Ш по типам, в зависимости от риска и дохода портфеля;
Ш по видам, в зависимости от структуры портфеля и разновидности, в зависимости от преобладающего в структуре вида кредита.
Представление кредитного портфеля как системы, состоящей из совокупности подпортфелей, кредиты в которых объединяются по принципу однородности, упростит процедуру структурирования портфеля и, соответственно, классификации портфеля по видам; создаст возможности оценки уровня риска и дохода по каждому подпортфелю и влияния каждого подпортфеля на кредитный портфель в целом.
инвестиционный кредит банк портфель
- 5. Управление банковским портфелем ценных бумаг.
- 7.3 Управление кредитным портфелем. Оценка качества кредитного портфеля
- Управление кредитным портфелем
- 67,. Управление банковским валютным портфелем
- 21. Управление кредитным портфелем в кб.
- 51.Банковские инвестиции, управление портфелем ценных бумаг.Банковские инвестиции
- Управление кредитным портфелем
- 37. Банковский инвестиционный портфель: этапы формирования и способы управления.
- Банковский портфель