Введение

В 2010 году Базельский комитет по банковскому надзору опубликовал новый документ, дополняющий стандарты регулирования и надзора за кредитными организациями - Базель III. В данном документе были пересмотрены требования к кредитным организациям по достаточности капитала, и, в частности, особое внимание было уделено системно значимым кредитным организациям.

В то же время, российская экономика сейчас находится в стадии рецессии, и многие кредитные организации испытывают проблемы. Так, по итогам 2015 года, многие из них показали отрицательный финансовый результат. При этом основным источником пополнения капитала для российских банков является прибыль. Основной вопрос заключается в следующем: смогут ли кредитные организации в таких условиях получать прибыль и - что самое важное - будут ли у них в будущем средства для пополнения капитала, требования к достаточности которого продолжат расти.

Таким образом, исследование в рамках выбранной нами темы является актуальным, и оно охватывает вопросы финансовой стабильности в рамках новых подходов к регулированию с учетом макроэкономической ситуации в стране. Новизна темы обусловлена изучением процессов, происходящих в банковском секторе в настоящий момент в связи со сменой парадигмы банковского регулирования.

Целью работы является выявление зависимости рентабельности банковского бизнеса в России в настоящий момент от требований к достаточности капитала банка. Среди задач, поставленных в рамках темы можно выделить:

- оценку состояния банковского сектора;

- изучение зависимости финансового результата от требований регулятора к капиталу банка, в том числе количественную оценку данной зависимости;

- оценку соответствия проводимой Банком России политики в области регулирования и заявленных целевых показателей, характеризующий развитие банковского сектора.

Непосредственным предметом исследования является количественная оценка зависимости финансового результата от требований Банка России к достаточности капитала кредитной организации.

С этой целью будет проведен регрессионный анализ панельных данных (показатели достаточности капитала, темп роста активов, показатели рентабельности, риск-аппетит) по системно значимым кредитным организациям. Будут построены сквозная регрессия, модели с фиксированными и случайными эффектами, и на основании ряда тестов будет выбрана наилучшая с целью построения прогноза и сравнения его с целевыми показателями, заявленными Банком России.

В качестве основного источника данных будут использованы данные отчетности кредитных организаций по форме 0409123 «Расчёт собственных средств (капитала) («Базель III»)», публикуемой в подразделе «Формы отчетности» раздела «Информация по кредитным организациям» официального сайте Банка России (www.cbr.ru). В качестве справочных материалов также будут использованы документы Базельского комитета по банковскому надзору, нормативные акты Банка России и публикуемые им информационно-аналитические материалы, статьи и пресс-релизы, а также иные источники.

Среди предпосылок, вводимых в данной работе можно указать следующие:

1. В текущих условиях кредитные организации будут вынуждены направлять прибыль на пополнение капитала.

2. Масштаб деятельности и направление размещения отдельной кредитной организацией средств, в том числе характеризуемое через ее риск-аппетит, величина постоянная в условиях необходимости снижения издержек.

3. В исследовании рентабельности активов учитываются только факторы, берущие начало внутри банковского сектора, а также макроэкономические и внешнеполитические факторы игнорируются.

Проводимое исследование можно разделить на несколько блоков. Первый касается требований к структуре и достаточности капитала кредитных организаций, а также регулирования системно значимых кредитных организаций. Данная глава будет носить обзорный характер с целью выявления основных тенденции в регулировании системно значимых кредитных организаций. Второй блок представляет собой ряд аналитических работ по общей оценке рентабельности российского банковского сектора в настоящий момент, а также роли прибыли кредитной организации как источника пополнения капитала. Третий блок представляет собой расчетную часть, в которой будет произведена оценка построенной модели и даны рекомендации по применению результатов.