2.3 Процентная маржа. Спрэд. Непроцентная маржа. Мертвая точка доходности

Показателями доходности процентных операций банка являются процентная маржа и спрэд.

Процентная маржа представляет собой отношение разности процентных доходов и процентных расходов к средним остаткам доходных активов. Иногда в знаменателе формулы используют показатель средних остатков общих (балансовых) активов. Этот показатель менее точен, но все зависит от целей анализа.

ПМ = (ПД + ПР) / ДА,

Где ПД - процентные доходы; ПР - процентные расходы; ДА - средние остатки доходных активов банка; ПМ - процентная маржа.

Процентная маржа отражает рентабельность процентных операций банка, способности персонала банка эффективно управлять доходными активами.

На уровень процентной маржи влияют такие показатели, как:

· Средняя процентная ставка по доходным активам;

· Отношение доходных активов ко всем активам;

· Соотношение кредитных вложений и доходных активов;

· Средняя процентная ставка по кредитам;

· Уровень просроченной задолженности по кредитам и др.

При анализе процентной маржи необходимо изучить динамику этих показателей, их влияние на процентную маржу.

Спрэд является обобщающим показателем эффективности проводимых банком операций и может быть рассчитан по формуле:

С = ПД/ДА - ПР/ПлП,

Где С - спрэд; ПД - процентные доходы; ДА - средние остатки доходных активов; ПР - процентные расходы; ПлП - средние остатки платных пассивов.