Аналіз депозитарних послуг

Депозитарні (кастодіальні) послуги надаються банками, які мають можливість вести депозитарну діяльність зберігача цінних паперів, що виконують за дорученням клієнтів функцію зберігача цінних паперів і надають можливість клієнтам банку реалізувати їхнє право за цінними паперами. Дані операції надаються як юридичним, так і фізичним особам на підставі договорів про відкриття та обслуговування рахунків у цінних паперах. До переліку депозитарних відносять такі послуги:

• відкриття рахунка для обліку цінних паперів клієнта, депонованих у зберігача цінних паперів;

• відповідальне зберігання цінних паперів;

• знерухомлення документарних цінних паперів клієнта з метою їх подальшого обігу в електронному вигляді;

• надання власникам цінних паперів виписок після кожної проведеної операції і надання звітів про оборот цінних паперів;

• матеріалізація цінних паперів з метою їх подальшого обліку в реєстрі реєстроутримувача;

• обтяження цінних паперів зобов'язаннями;

• облік переходу права власності на цінні папери за розпорядженням клієнта;

• повідомлення клієнтові про всі корпоративні дії емітента, цінні папери якого обліковуються на рахунку клієнта, повідомлення клієнтові будь-якої інформації, отриманої від емітента чи реєстратора;

• участь у зборах акціонерів за дорученням клієнта;

• одержання прибутку за цінними паперами, що зберігаються в зберігача, з подальшим переказуванням за дорученням клієнта на його рахунки, чи виплатою готівки в касі для фізичних осіб;

• надання цінних паперів проти платежу.

Аналіз ефективності операцій проводиться на основі прямих прибутків, отриманих за даними операціями. Обсяг прибутків (Пдп), одержуваних банком за депозитарними послугами, можна описати функцією:

Пдп = f(N,T,Q)

де N– сумарна номінальна вартість цінних паперів, які перебувають на зберіганні;

Т – тарифи на послуги;

О – якість надання послуг.

Аналізуючи ефективність надання депозитарних послуг, варто приділити особливу увагу конкурентоспроможності тарифів банку на ці послуги. Плата за надання депозитарних послуг може встановлюватися у вигляді:

• відсотків, що сплачуються від сумарної номінальної вартості цінних паперів, які перебувають на зберіганні;

• фіксованої суми, що сплачується за проведення кожної операції (відкриття рахунка в цінних паперах, зміна реквізитів депонента тощо);

• абонентської плати, що сплачується, як правило, один раз на місяць за наявності рахунка в цінних паперах, незалежно від сумарної номінальної вартості цінних паперів, що перебувають на зберіганні.

Автоматизований облік цінних паперів здійснюється за допомогою програмного забезпечення «Зберігай», яке виконує такі функції:

• автоматизоване ведення системи рахунків у цінних паперах клієнтів зберігання;

• автоматизоване виконання депозитарних операцій.

Аналіз надання депозитарних послуг проводять за двома групами:

• послуги, обсяг надання яких визначається за їх кількістю;

• послуги, обсяг надання яких визначається в грошових одиницях.