1.2 Методи оцінки кредитних ризиків комерційних банків

Виправданий кредитний ризик - необхідний атрибут стратегії і тактики ефективного банківського менеджменту.

Ступінь допустимого кредитного ризику визначається з урахуванням таких параметрів, як обсяг власного капіталу банку, рівень його ліквідності, фінансової стійкості, рентабельності тощо. Чим більшим капіталом володіє банк, тим більший асортимент його операцій та послуг, тим менш чутливий він до кредитного ризику і тим сміливіше менеджер може прийняти рішення про укладення ризикової кредитної угоди.

Імовірність настання певної несприятливої події в кредитуванні, яка є визначальною мірою кредитного ризику і застосовується у розрахунку більшості його кількісних показників, може бути визначена обєктивним або субєктивним способом.

Обєктивний спосіб визначення кредитного ризику ґрунтується на застосуванні різноманітних статистичних методів. Але у кредитній діяльності комерційного банку дуже часто чинники, які слід враховувати, настільки нові і складні, що достатня інформація про них відсутня, а ймовірність того чи іншого результату не можна обчислити статистичними методами. Статистичний спосіб обчислення ступеня кредитного ризику потребує наявності значного масиву даних, яких у розпорядженні кредитного менеджера просто немає, причому дістати їх не можливо, бо немає статистики.

Кількісне значення кредитного ризику обчислюється як в абсолютних, так і у відносних величинах, що виражають міру невизначеності під час реалізації прийнятого рішення. Розглянемо систему показників щодо визначення кредитного ризику запропоновану О. Пернарівським, яка, на мій погляд, більш досконало аналізує проблему виникнення кредитного ризику [23; с.22-26].

1. Визначальним показником кредитного ризику щодо певної угоди є ймовірність виникнення несприятливих подій за цією угодою. В цьому випадку:

W = p(c) (1.1)

де W - величина ризику;

р(с) - імовірність виникнення збитків за кредитною угодою.

2. В абсолютному виразі ступінь кредитного ризику щодо кредитної угоди може визначатися також як добуток імовірності виникнення збитків та величини цих збитків. Цей показник можна назвати зваженим кредитним ризиком щодо кредитної угоди:

W = p(c)*S (1.2)

де S - сума позики, що зафіксована в кредитній угоді.

Абсолютні показники кредитного ризику визначені за формулами (1.1) та (1.2), використовуються для кількісної оцінки ступеня кредитного ризику щодо кредитної угоди. Для оцінки ступеня ризикованості кредитного портфеля комерційного банку застосовуються наступні абсолютні показники.

3. Можлива величина збитків за кредитним портфелем:

Sp Sі * pі(c) (1.3)

де S - сума і-тої кредитної угоди, і = 1,2..., N;

р (с) - кредитний ризик щодо і-тої кредитної угоди

4. Середньозважений кредитний портфельний ризик:

=pі(c) * Sі/S = pі(c) * Sі/Sі = Sp/Sі (1.4)

5. Дисперсія (варіація) кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

Vp= (Pі(c)-)² * Sі/S (1.5) де S= Sі (1.6)

6. Середньоквадратичне відхилення кредитних угод, які складають кредитний портфель банку:

(p)= V(p) (1.7)

Отже, дисперсія (варіація) та середньоквадратичне відхилення характеризують міру розсіяння кредитних ризиків щодо угод кредитного портфеля відносно середньозваженого кредитного портфельного ризику як в найкращий бік (значення менші від середньозваженого кредитного портфельного ризику, так і в гірший бік (значення більші за середньозважений кредитний портфельний ризик). Тому вказані показники не дають змоги одночасно оцінити ступінь ризикованості кредитного портфеля. З цією метою доцільніше застосувати такий показник як семі варіація.

7. Позитивна семіваріація кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

PSV = tі² * Sі/S (1.8)

де n - обсяг кредитного портфеля (кількість угод);

tі - відємні відхилення кредитних ризиків щодо угод кредитного портфеля від середньозваженого кредитного ризику, тобто:

tі = {0,pі(c) (1.9)

tі = { pі(с) - ,pі(с)

8. Негативна семіваріація кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

NSP = Lі² * Sі/S (1.10)

де n - обсяг кредитного портфеля (кількість угод);

Lі - додатні відхилення кредитних ризиків щодо угод кредитного портфельного ризику, тобто:

Lі = {0,pі(c)

Lі = {pі(c)- ,pі(c) (1.11)

9. Позитивне середнє семіквадратичне відхилення кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

psv = (1.12)

10. Негативне середнє семіквадратичне відхилення кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

nsv = (1.13)

Чим більша позитивна семіваріація кредитних ризиків щодо угод кредитного портфеля і чим менша семі варіація, тим нижчим є ступінь ризикованості портфеля.

11. Коефіцієнт асиметрії кредитних ризиків щодо угод, які складають кредитний портфель банку:

a = Sі/S * (pі(c)- )³/V³(p) (1.14)

Чим менший коефіцієнт асиметрії, тим менший ступінь ризикованості кредитного портфеля.

Кредитний ризик може також характеризуватись різноманітними відносними показниками. У відносному виразі кредитний ризик може визначатись, зокрема, як величина можливих збитків, віднесена до власного капіталу банку.

12. Одним з таких показників є максимальний розмір ризику на одного позичальника банківської установи. Він визначається наступним чином:

МР1 = (1.15)

де СК - сума кредитів, виданих одному позичальнику;

ВК - власний капітал банку.

МР1<=0.25

Слід зазначити, що розрахунок показника максимального ризику на одного позичальника за формулою (12) не враховує ймовірності непогашення кредитів цим позичальником.

13. Якщо врахувати це, можна запропонувати наступний показник кредитного ризику щодо кредитної угоди:

W = = (1.16)

де К - кількість кредитних угод з даним позичальником;

S - сума і-тої кредитної угоди з даним позичальником.

У відносному виразі ступінь ризикованості кредитного портфеля можна вимірювати також за допомогою наступного коефіцієнта:

Для регулювання кредитних портфельних ризиків українських комерційних банків НБУ встановлено такі нормативи:

14. Максимальний розмір усіх великих кредитів, наданих комерційним банком:

Сума великих кредитів

МР2 =------------------------------- (1.17)

Капітал банку

МР2<=8

15. Максимальний розмір кредитів, виданих банком своїм засновникам та акціонерам (інсайдерам):

Кредити інсайдерам

МР3 =------------------------------ (1.18)

Капітал банку

МР3<=0.4

16. Максимальний розмір ризику на одного позичальника-інсайдера:

Сума кредитів, виданих одному інсайдеру

МР4 = ----------------------------------------------------------- (1.19)

Капітал банку

МР4<=0.05

17.У відносному виражені ступінь ризикованості кредитного портфеля можна вимірювати також за допомогою такого коефіцієнта:

CSV = (1.20)

Цей коефіцієнт доцільно застосовувати при порівнянні ступенів ризикованості кредитних портфелів, тобто при визначенні того, який з кредитних портфелів є більш або менш ризикованим.

Запишемо коефіцієнт CSV у такому вигляді:

СSV = (1.21)

Як можна побачити, коефіцієнт CSV - це сума двох доданків: L/psv та L/nsv. Чим меншими будуть значення обох доданків, відповідно їх сума, тим меншим буде ступінь ризикованості кредитного портфелю. Найменш ризикованим з декількох кредитних портфелів буде той портфель, у якого нижчий коефіцієнт CSV.

Отже, при проведенні операцій на кредитно-депозитному ринку банк має врахувати, що ризик неповернення кредиту практично не можна усунути повністю, а можна лише зменшити за рахунок зниження кількості ненадійних позичальників. За допомогою вживання деяких методів аналізу кредитного ризику можна запобігти виникненню негативних ситуацій. Хоча вони характеризують різні аспекти діяльності комерційного банку: ліквідність, прибутковість, фінансову стійкість тощо не можна стверджувати, що вони повністю відображають фінансовий стан банку. Так, зокрема, не враховується такий важливий показник банківської діяльності як питома вага проблемних кредитів у кредитному портфелі комерційного банку. Але визначити його на підставі фінансової звітності неможливо, оскільки банки намагаються не афішувати стан свого кредитного портфеля. Використовуючи кількісний метод оцінки можна визначити кредитний ризик як в абсолютних, так і у відносних величинах. Для спрощення визначення групового рейтингу комерційного банку і досягнення обєктивності отриманих результатів можна виходити з того, що обрані показники є однаково важливими з погляду надійності функціонування комерційного банку.