Глава 1. Теоретические аспекты процентных ставок

1.1 Нормативно-правовое регулирование применения процентных ставок в деятельности коммерческих банков

Нормативные документы для осуществления процентной деятельности:

- гражданский кодекс часть 2 от 02.12.1990 N 395-1 ФЗ, часть 2 статьи 29 (в ред. Федерального закона от 15.02.2010 N 11-ФЗ), часть 2 статьи 2 Федерального закона от 15.02.2010 N 11-ФЗ. Согласно им по кредитному договору банк обязуется предоставить денежные средства (кредит) заемщику в размере и на условиях, установленных договором, а заемщик обязуется возвратить кредит и уплатить проценты. Кредитный договор заключается в письменной форме. Кредитодатель имеет право отказаться от предоставления заемщику предусмотренного договором кредита частично или в полном объеме в случае нарушения процедуры признания заемщика банкротом или при наличии других обстоятельств, которые явным образом свидетельствуют о том, что предоставленный заемщику кредит своевременно не будет возвращен. Заемщик имеет право отказаться от получения кредита частично или в полном объеме, уведомив об этом кредитодателя до установленного договором срока его предоставления, если другое не установлено договором или законом. В случае нарушения заемщиком установленной кредитным договором обязанности целевого использования кредита кредитодатель имеет право также отказаться от дальнейшего кредитования заемщика по договору.

- трудовой кодекс Российской Федерации" от 30.12.2001 г. № 197- ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.12.2001 г.) - определяет правовое регулирование трудовых отношений.

- кодекс об административных правонарушениях от 30.12.2001 г. № 195-ФЗ определяет общие положения и принципы законодательства об административных правонарушениях, перечня видов административных наказаний и правил их применения и административную ответственность.

- согласно п. п. 1 и 2 ст. 249 Налогового кодекса Российской Федерации (далее - НК РФ) в целях гл. 25 НК РФ доходом от реализации признаются выручка от реализации товаров как собственного производства, так и ранее приобретенных, выручка от реализации имущественных прав.

- закон "О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в части определения полномочий и ответственности органов государственной власти субъектов Российской Федерации, органов местного самоуправления и их должностных лиц в сфере межнациональных отношений" от 22 октября 2013 г. N 284-ФЗ были дополнены ст. 809 и 810 ГК РФ, регулирующие правоотношения, связанные с процентами по договору займа, а также с обязанностью возвратить заемные средства.

- положение "О сберегательных и депозитных сертификатах кредитных организаций " (в ред. Указаний ЦБ РФ от 31.08.98 N 333-У, от 29.11.2000 N 857-У) настоящим Положением устанавливаются единые для всех кредитных организаций Российской Федерации правила по выпуску и оформлению сберегательных и депозитных сертификатов.

- в соответствии с п. 6 ст. 250 НК РФ внереализационными доходами налогоплательщика признаются доходы в виде процентов, полученных по договорам займа, кредита, банковского счета, банковского вклада, а также по ценным бумагам и другим долговым обязательствам (особенности определения доходов банков в виде процентов устанавливаются ст. 290 НК РФ).

- (в ред. Федерального закона от 21.03.2005 N 22-ФЗ) Проценты на сумму банковского вклада начисляются со дня, следующего за днем ее поступления в банк, до дня ее возврата вкладчику включительно, а если ее списание со счета вкладчика произведено по иным основаниям, до дня списания включительно.

1.2 Понятия, виды, задачи процентных ставок, применяемых в коммерческих банках

Процентная ставка - это комиссия, которую заемщик платит кредитору за взятие у него ссуды. В свою очередь коммерческие банки берут кредиты у Центробанка, и тоже платят комиссию в виде учётной ставки (ставка рефинансирование). С помощью учетной ставки Центробанк может влиять на процентные ставки коммерческих банков, на уровень инфляции в стране и курс национальной валюты.

Когда процентные ставки снижаются в тот же момент, повышается деловая активность и увеличивается инфляция. При повышение процентных ставок происходит снижение деловой активности, снижение инфляции и удорожание национальной валюты.

Ставка рефинансирования или учётная ставка -- это размер процентов в годовом исчислении, подлежащие уплате Центробанку страны за кредиты, которые центральный банк предоставил кредитным учреждениям. Ставка рефинансирования -- изменяется с учетом спроса на кредит и предложения ресурсов, а также с учетом темпов инфляции. Она представляет для коммерческого банка издержки по приобретению ресурсов, а для центрального банка -- источник дохода. После развала советского союза, впервые ставка рефинансирования в России появилась в 1992 году. За 11 лет она неоднократно повышалась и снижалась.

Что же касается инфляции, то инфляция - это повышение уровня цен на товары и услуги. Их существует три вида:

- ползучая (умеренная) инфляция (рост цен менее 10 % в год);

- галопирующая инфляция (годовой рост цен от 10 до 50 %);

- гиперинфляция (цены растут очень быстро, от десятков до нескольких тысяч и даже десятков тысяч процентов в год).

Существуют так же различные типы инфляций:

- инфляция спроса;

- инфляция предложения;

- сбалансированная инфляция;

- несбалансированная инфляция;

- прогнозируемая инфляция;

- непрогнозируемая инфляция;

- адаптированные ожидания потребителей.

К причинам повышения инфляции относят:

- увеличение госрасходов;

- монополия крупных фирм (сырьевые отрасли);

- монополия профсоюзов;

- сокращение объёма национального производства;

- снижение курса национальной валюты;

- увеличение государственных налогов и пошлин, акцизов и т. д.;

- инфляционные ожидания.

Методы для борьбы с инфляцией:

Прямые методы включают:

- установление различных ограничений (лимитов);

- издание нормативно-законодательных актов, в том числе и законов о проведении денежных реформ.

Косвенные методы включают:

- регулирование общей массы денег через управление "печатным станком";

- регулирование процентных ставок коммерческих банков через управление ими ЦБ;

- обязательные денежные резервы коммерческих банков;

- операции ЦБ на открытом рынке ценных бумаг.

Как центральный Банк работает с коммерческими банками и коммерческие банки с клиентами, можно рассмотреть на рисунке 1.

Рис. 1 структура платёжной системы России.

В данной структуре учувствуют:

- центральный Банк Российской Федерации (Центробанк РФ);

- кредитные организации и филиалы кредитных организаций;

- расчётная небанковская кредитная организация (РНКО);

- клиенты.

Согласно главе 8 ФЗ "О ЦБ РФ" №86 Центробанк РФ имеет право выполнять следующие операции с российскими и иностранными кредитными организациями:

- предоставлять кредиты на срок не более года обеспечением которых являются ценные бумаги или иные высоколиквидные активы;

- покупать и продавать государственные ценные бумаги на открытом рынке;

- покупать и продавать облигации, эмитированные банком РФ, и депозитные,,сертификаты;

- покупать и продавать иностранную валюту, платежные документы и обязательства, которые номинированы в иностранной валюте, выставленные иностранными и российскими кредитными организациями;

- покупать, хранить и продавать драгоценные металлы и иные виды валютных,,ценностей;

- проводить расчетные, кассовые и депозитные операции, а так же принимать на хранение и в управление ценные бумаги и другие активы;

- выдавать поручительства и банковские гарантии;

- осуществлять операции с финансовыми инструментами;

- открывать корреспондентские счета в российских и иностранных кредитных организациях, действующих на территории РФ и других стран;

- выставлять чеки и векселя в любой валюте.

Кредитные организации и филиалы кредитных организаций имеют исключительное право осуществлять следующие банковские операции:

- привлекать во вклады денежных средства физических и юридических лиц;

- размещать указанные средства от своего имени и за свой счёт на условиях возвратности, платности, срочности;

- открыть и вести банковские счета физических и юридических лиц.

РНКО вправе осуществлять в сочетании следующие банковские операции, предусмотренные ФЗ "О банках и банковской деятельности":

- открытие и ведение банковских счетов юридических лиц;

- осуществление расчетов по поручению юридических лиц;

- инкассацию денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание юридических лиц;

- куплю-продажу иностранной валюты в безналичной форме;

- осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов). [23]

Роль клиентов в данной системе заключается в том, что они приходят в кредитные организации или филиалы кредитных организаций и берут кредиты.

Коммерческие банки устанавливают ставки процентов, ориентируясь на учетные ставки, принятые в Центральном банке. При этом крупные банки определяют минимальные или лучшие ставки по займам, предоставляемым первоклассным заемщикам. Процентная политика это один из важнейших и в то же время достаточно сложных инструментов регулирования банковской деятельности. Процентная политика - это часть кредитно-денежной политики государства (Центрального банка) по регулированию количества денег в обращении через увеличение или уменьшение кредитных ресурсов путем изменения ставки рефинансирования Центрального банка.

Денежно-кредитная (монетарная) политика -- это политика государства, воздействующая на количество денег в обращении с целью обеспечения стабильности цен, полной занятости населения и роста реального объема производства. Осуществляет монетарную политику Центральный банк.

К основным принципам построения шкалы процентных ставок относится состояния спроса и предложения на кредитные ресурсы, срок хранения, величина депозитов, темп инфляции и т.д.

Так же существуют различные факторы, которые влияют на величину ставок процента. Эти факторы перечислены на рисунке 2.

Рис. 2 факторы, влияющие на величину ставок.

Одно из важнейших значений в структуре процентных ставок имеют проценты по вкладам банковских клиентов. Проценты, выплачиваемые банками их клиентам, всегда существенно ниже процентов по ссудам (за счет этой разницы формируется один из главных банковских источников-- процентная маржа). Процентная маржа или прибыль банка.

Процентная маржа - показатель прибыльности банка - разница между средней процентной ставкой, получаемой по займам и инвестициям, и средней ставкой, уплачиваемой по обязательствам и капиталу. То есть чем больше маржа у банка, тем рентабельнее его работа. Главная цель коммерческого банка это получение прибыли, то есть приумножение той самой маржи.

Обстоятельства, от которых зависят процентные ставки, указанны на рисунке 3.

Рис. 3 от чего зависят процентные ставки.

Существуют различные виды процентных ставок, которые могут предоставить коммерческие банки. Все виды процентных ставок представлены на рисунке 4.

Рис. 4 виды процентных ставок.

Фиксированная процентная ставка -- то есть не меняется за всё время пользования ссудой, устанавливается на определённый срок и не зависит от каких-либо обстоятельств.

Плавающая процентная ставка периодически пересматривается. Изменение ставки происходит на основании колебаний тех или иных показателей, к примеру, изменения инфляции. Имеет две составляющие: постоянную и переменную. Постоянная составляющая плавающей процентной ставки не меняется на протяжении всего периода кредитования. Плавающая составляющая привязана к какому-либо рыночному индикатору и изменяется в зависимости от условий, установленных в кредитном договоре. Например, ежеквартально или раз в пол года.

Декурсивная ставка -- процент выплачивается в конце вместе с основной суммой кредита.

Антисипативная ставка -- процент выплачивается в момент предоставления кредита (авансом) и определяется на основании конечной суммы долга. Для кредитора выгоднее антисипативная ставка, а для заёмщика -- декурсивная. К примеру, если величина процентной ставки составляет 10 %, то при декурсивной ставке при кредите в 1000 р. кредитор получит 1100 р. в конце срока. При антисипативной ставке он даст заёмщику 900 р. и в конце срока получит 1000 р.

Реальная процентная ставка -- это процентная ставка, очищенная от инфляции.

Номинальная процентная ставка - процентная ставка, исчисленная без учета инфляции.

Также различают и другие виды процентных ставок, которые представлены на рисунке 5.

Рис. 5 виды процентных ставок.

Долгосрочная процентная ставка - процентная ставка, взыскиваемая по долгосрочному обязательству. Обычно долгосрочная процентная ставка выше процентной ставки по краткосрочным обязательствам. Долгосрочные обязательства - это обязательства, срок исполнения которых, превышает 12 месяцев.

Ставки процентов по краткосрочным кредитам, то есть по ссудам на короткий период, которые не превышают 12 месяцев. По краткосрочным кредитам банки обычно выплачивают более высокий процент, так как по ним не допускается изъятия средств до истечения установленного срока (как правило, трехмесячного). Однако когда банки сами предоставляют краткосрочный заем (обычно на срок до одного года), устанавливаемая ими процентная ставка может оказаться ниже, чем ставка по долгосрочному займу, который связан с большим риском.

Так же существуют различные виды процентных ставок по кредитам. В денежно-кредитной сфере экономически развитых стран применяются многочисленные процентные ставки. Система процентных ставок включает ставки денежно-кредитного и фондового рынков. Все виды процентных ставок по кредитам можно рассмотреть на рисунке 6.

Рис. 6 виды процентных ставок по кредитам.

Банковский заем - это форма финансирования, при которой банк-эмитент, то есть Центральный банк, финансирует коммерческие банки.

Банковский вклад (или банковский депозит) -- сумма денег, переданная лицом кредитному учреждению с целью получить доход в виде процентов.

Облигамция --долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от эмитента облигации в оговоренный срок её номинальную стоимость деньгами или в виде иного имущественного эквивалента.

Ипотечное кредитование -- долгосрочный кредит, предоставляемый юридическому или физическому лицу банками под залог недвижимости: земли производственных и жилых зданий, помещений, сооружений.

Межбанковский рынок -- сегмент рынка ссудных капиталов, где временно свободные денежные ресурсы кредитных учреждений привлекаются и размещаются банками между собой преимущественно в форме межбанковских депозитов на короткие сроки.

Учётная ставка -- ставка процента, под который центральный банк страны предоставляет кредиты коммерческим банкам.

Ломбардная ставка -- фиксированная процентная ставка, применяемая Центральным Банком при выдаче кредитов коммерческим банкам под залог недвижимости и золотовалютных резервов.

Глава 2. Применение процентных ставок в ОАО "Росгосстрах Банк"