Операции банков с ценными бумагами

По экономическому содержанию операции банка с ценными бумагами делятся на:

•      пассивные – эмиссия и выпуск банками собственных ценных бумаг;

•      активные – размещение собственных и привлеченных ресурсов в фондовые активы на бирже, в торговой системе, на внебиржевом рынке от своего имени;

•      комиссионные (клиентские) – не связанные с извлечением банком прибыли или формированием ресурсной базы, но обеспечивающие ему комиссионное вознаграждение.

По характеру проводимых операций банки могут заключать наличные (кассовые) и срочные сделки с ценными бумагами.

Кассовая (наличная) сделка – это сделка, срок исполнения (дата валютирования) которой установлен не позднее второго рабочего дня после ее заключения.

Срочная сделка – это сделка на покупку или продажу финансовых инструментов по заранее согласованной цене в будущем, когда дата расчетов установлена в срок не ранее третьего рабочего дня от даты заключения сделки. Если даты исполнения обязательств сторонами сделки не совпадают, датой исполнения сделки считается дата исполнения всех обязательств.

По форме учета операции банков с ценными бумагами делятся на: А. Балансовые операции.

•      формирование капитала акционерного банка за счет обыкновен ных и привилегированных акций (счет 102, 103,104,105);

•      формирование добавочного капитала (счет 106);

•      расчеты на организованном рынке ценных бумаг (счет 304);

•      расчеты по ценным бумагам (счет 306);

•      операции с ценными бумагами, приобретаемыми банками по операциям РЕПО, для перепродажи и инвестирования (счета 501– 511);

•      операции по учету векселей (счета 512 – 519);

•      операции по выпуску собственных долговых ценных бумаг (счета 520 –523);

•      участие в дочерних и зависимых акционерных обществах (счет 601).

Б. Операции по доверительному управлению.

•      операции с ценными бумагами, полученными в доверительное управление, а также приобретенными в процессе доверительного управ ления;

•      расчеты по доверительному управлению.

В. Внебалансовые операции.

•      открытие кредитных линий и выдача обязательств о предостав лении кредитов с использованием ценных бумаг;

•      операции с неразмещенными собственными ценными бумагами и ценными бумагами других эмитентов.

Г. Срочные операции.

•   сделки куплипродажи ценных бумаг, по которым дата расчетов не совпадает с датой заключения сделки.

Д. Счета ДЕПО.

•      учет депозитарных операций с эмиссионными ценными бумага ми (акциями, облигациями, государственными облигациями, а также другими видами ценных бумаг, являющихся эмиссионными в соответст вии с действующим законодательством;

•      учет ценных бумаг, переданных банку его клиентами для хране ния и/или учета, для осуществления доверительного управления, для осуществления брокерских и иных операций;

•      учет собственных ценных бумаг банка, принадлежащих ему на праве собственности или ином вещном праве.

В соответствии с российским законодательством, банки могут совершать следующие операции с ценными бумагами:

-      выпускать, покупать, продавать, хранить ценные бумаги;

-      инвестировать средства в ценные бумаги;

-      осуществлять куплю-продажу ценных бумаг от своего имени и за свой счет, в том числе путем их котировки;

-      управлять ценными бумагами по поручению клиента (доверительное управление);

-      выполнять посреднические (агентские) функции при куплепродаже ценных бумаг за счет и по поручению клиента на основании договора комиссии или договорапоручения, т.е. выступать в роли финансового брокера;

-      осуществлять инвестиционное консультирование, т.е. оказывать консультационные услуги по вопросам выпуска и обращения ценных бумаг;

-      организовывать выпуски ценных бумаг, т.е. выступать в качестве инвестиционной компании;

-      выдавать гарантии по размещению ценных бумаг в пользу третьих лиц;

-      инвестировать средства в портфели акций небанковских компаний (в том числе для обеспечения контроля над ними через дочерние предприятия);

-      учреждать небанковские инвестиционные институты (инвестиционные фонды, за исключением чековых) и компании финансовых брокеров и инвестиционных консультантов;

  учреждать специализированные компании по учету и хранению ценных бумаг, а также совершению расчетов по операциям с ними; учреждать организации, являющиеся институциональными инвесторами (страховые, холдинговые компании).

Операции банков с ценными бумагами можно разделить на три основные группы (см. рис. 1.1).