Использование финансового менеджмента в ОАО "Бакай Банк"
Анализ использования финансового менеджмента начинается с анализа доходов и расходов. Размер доходов и расходов является одним из главных элементов, влияющих на конечный результат деятельности банка - размер прибыли.
Таблица 4 показывает, что за 2012 год банком получено всего доходов на сумму 282 680,3 тыс. сом, что на 18,6% больше доходов, заработанных за 2011 год, когда банком было получено 238 434,2 тыс. сом. И это на 20,0% больше чем в 2010 году, объем которых 198 727,3 тыс. сом. В структуру доходов входят: процентные доходы, которые составили 143 196,1 тыс. сом (или 50,7% всего доходов) и операционные доходы на сумму 139 484,3 тыс. сом (или 49,3% всего доходов). Значительный рост процентных доходов чаще всего свидетельствуют о неэффективном управлении активно-пассивными операциями, при этом следует обращать внимание на то, что при увеличении абсолютного значения процентных доходов, их удельный вес должен быть ниже, чем у операционных доходов.
Таблица 4.
Структура и удельный вес доходов ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012гг. Источник: рассчитано автором на основе данных финансовой отчетности ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012гг.
Наименование статьи: |
За 2010 г. |
Темп роста, в % |
За 2011 г. |
Темп роста, в % |
За 2012 г. |
||||
тыс. сом |
доля, в % |
тыс. сом |
доля, в % |
тыс. сом |
доля, в % |
||||
Процентный доход: |
113 315,0 |
57,0 |
107,4 |
121 756,9 |
51,0 |
117,8 |
143 196,1 |
50,7 |
|
-по кредитам |
78 537,3 |
39,5 |
109,6 |
86 081,2 |
36,1 |
148,4 |
127 786,5 |
45,2 |
|
-по ЦБ и РЕПО-соглашению |
34 777,7 |
17,5 |
102,2 |
35 525,7 |
14,9 |
43,4 |
15 409,6 |
5,5 |
|
Операционный доход: |
85 412,2 |
43,0 |
136,6 |
116 677,3 |
49,0 |
119,5 |
139 484,3 |
49,3 |
|
-от услуг и комисс. сборы |
47 202,9 |
23,8 |
149,6 |
70 605,4 |
29,6 |
115,2 |
81 340,3 |
28,8 |
|
-от операций с инвалютой |
35 843,1 |
18,0 |
120,2 |
43 088,1 |
18,1 |
123,1 |
53 048,4 |
18,8 |
|
-прочие доходы |
2 366,2 |
1,2 |
126,1 |
2 983,8 |
1,3 |
170,8 |
5 095,6 |
1,8 |
|
Итого: |
198 727,3 |
100 |
120,0 |
238 434,2 |
100 |
118,6 |
282 680,3 |
100 |
Анализ расходов банка осуществляется аналогично доходам, и начинается с исследования структуры расходов по экономическому содержанию. Как видно из таблицы 4, всего расходы банка за 2012 год составили 244 289,1 тыс. сом. Из них процентные расходы составили 59 824,7 тыс. сом (или 24,2% всего расходов), операционные расходы составили 184 464,3 тыс. сом (или 75,8% всего расходов банка). За отчетный период произошло увеличение всего расходов банка (без учета расходов на формирование РППУ) по отношению к соответствующему периоду прошлого года на 38,8%.
Таблица 5.
Структура и удельный вес расходов ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012 гг.
Наименование показателя |
За 2011 г. |
Темп роста, в % |
За 2012 г. |
|||
тыс. сом |
доля, в % |
тыс. сом |
доля, в % |
|||
Проценты по депозитам до востр. юр. лиц и ИП |
228,0 |
0,1 |
236,0 |
538,1 |
0,2 |
|
Проценты по сберегат. депозитам |
34 688,8 |
19,5 |
135,8 |
47 116,7 |
19,1 |
|
Проценты по срочным депозитам юр. лиц |
3 258,7 |
1,8 |
332,6 |
10 837,3 |
4,4 |
|
Проценты по срочным депозитам и кредитам от банков и др. ФУ |
315,0 |
0,2 |
53,5 |
168,5 |
0,1 |
|
Проценты по операциям по обратному РЕПО-соглашению |
2 076,1 |
1,2 |
41,7 |
866,2 |
0,4 |
|
Прочие процентные расходы |
1 003,4 |
0,6 |
29,7 |
298,0 |
0,1 |
|
Всего: процентные расходы |
41 612,6 |
23,3 |
143,9 |
59 824,7 |
23,3 |
|
Расходы на персонал |
54 278,9 |
30,5 |
148,9 |
80 831,0 |
32,7 |
|
Отчисления на СФКР |
9 565,4 |
5,4 |
142,3 |
13 612,0 |
5,5 |
|
Комиссионные расходы |
7 686,2 |
4,3 |
154,4 |
11 864,5 |
4,8 |
|
Амортизация основных средств |
9 791,8 |
5,5 |
144,4 |
14 139,7 |
5,7 |
|
Административные расходы |
39 636,5 |
22,3 |
149,6 |
59 311,9 |
24,0 |
|
Расходы по кредитам и долгам |
17,6 |
0,0 |
1422,5 |
250,2 |
0,1 |
|
Прочие операционные расходы |
5 905,3 |
3,3 |
67,8 |
4 004,7 |
1,6 |
|
Всего: операционные расходы |
126958,5 |
71,5 |
145,0 |
184464,3 |
74,63 |
|
Всего: расходы по налогу на прибыль |
9 251,4 |
5,2 |
31,3 |
2 897,1 |
1,17 |
|
Всего расходы (без учета расходов на РППУ) |
178 043,9 |
100 |
138,8 |
247 186,2 |
100 |
|
Минус: расходы по РППУ |
-118,4 |
- |
13878,8 |
-16 429,8 |
- |
|
Итого расходы |
168571,2 |
- |
148,0 |
244289,1 |
- |
Сравнительный анализ уровня доходов и расходов, приходящихся на единицу активов и обязательств, позволяет оценить влияние результата управления доходами и расходами на конечный результат деятельности банка. Если разница между доходами и расходами имеет положительную величину и тенденцию к росту, то это значит, что банк контролирует ситуацию, и она является залогом эффективного управления финансовыми ресурсами банка.
Диаграмма 2.
Соотношение расходов и доходов ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012 гг. (тыс. сом) Источник: рассчитано автором на основе данных финансовой отчетности ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012гг.
2011 г.
2012 г.
Из диаграммы 2 видно, что по итогам 2012 года банк имеет чистую прибыль в размере 19 064,3 тыс. сомов, тогда как, в 2011 году банком была получена прибыль на сумму 61 287,6 тыс. сомов. А в 2010 году чистая прибыль составила 65 593,9 тыс. сом.
Собственный капитал банка представляет собой источник финансирования ресурсов. За счет собственного капитала покрывается около 10-20% общей потребности в ресурсах. Он также не заменим на начальных этапах деятельности банка, когда учредители производят ряд расходов, без которых банк просто не может начать свою деятельность.
Динамика 2 показывает, что за 2012 год, по сравнению с 2011 годом, капитал банка увеличился на 5,8% и составил 345 547 тыс. сом. В 2011 году составили 326 483 тыс. сом. По сравнению с 2010 годом капитал увеличился на 15,9% и составляли 281 594 тыс. сом.
Динамика 2.
Структура собственных средств ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012 гг. (тыс. сом)
Капитал ежегодно увеличивается за счет роста простых акций. В 2011 году простые акции увеличились на 22,8% и составили 265 196 тыс. сом, а в 2012 году на 23,1% (326 483 тыс. сом). Как видно из данной таблицы, существенное влияние на изменение размера капитала банка оказала покупка акций. Отсюда также ясно, что практически вся прибыль по результатам последних лет направлялась на выплату дивидендов, причем каждый раз её доля в расчете на 1 сом уставного капитала увеличивалась. В связи с этим можно сделать вывод, что банк пытается поддерживать интерес акционеров к своей деятельности путем увеличения дивидендов, а не рыночной стоимости акций.
Также на основе отчетности ОАО "Бакай Банк" был проведен всесторонний, комплексный анализ собственного капитала, который является основным источником погашения заемных и привлеченных средств в случае банкротства банка. Таблица 6 показывает, что согласно первому показателю на 1 сом активов на 1 января 2012 года приходилось 20 тыйынов капитала, что на 4 тыйына меньше предшествующего периода и равен с показателем 2010 года. Это конечно, положительный показатель, так как в случае возникновения убытков по активным операциям риски могут быть покрыты за счет уставного капитала.
Таблица 6.
Показатели капитала ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012 гг. Источник: рассчитано автором на основе данных финансовой отчетности ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012гг. (в %)
Наименование |
2010 год |
2011 год |
2012 год |
|
1. Собственный капитал /Активы |
0, 20 |
0,24 |
0, 20 |
|
2. Собственный капитал / Кредиты |
0,70 |
0,80 |
0,55 |
|
3 Уставный капитал / Собственные средства |
0,77 |
0,81 |
0,94 |
|
4. Собственный капитал / Депозиты |
0,26 |
0,36 |
0,30 |
|
5. Депозиты / Собственный капитал |
3,81 |
2,75 |
3,31 |
|
Собственный капитал / Обязательства |
0,25 |
0,33 |
0,25 |
|
7. Прибыль/ Собственный капитал |
0,23 |
0, 19 |
0,06 |
Относительно соотношения собственного капитала к кредитному портфелю, можно сказать, что кредитный портфель уменьшился по сравнению с предыдущим периодом и составил соотношение 1 сом кредита на 55 тыйына собственного капитала. Это говорит о том, что собственных средств не хватит полностью на покрытие рисков по кредитам. Доля уставного капитала в собственных средствах увеличилось на 0,13. Данный показатель меньше 1, а точнее 0,94 на 2012 год - это говорит о том, что банк работает прибыльно, т.к. увеличилась доля нераспределенной прибыли. Согласно четвертому показателю соотношение депозитов на собственный капитал банка составляет 1: 4 или на 1 сом собственного капитала приходится 3,0 сома депозитов в 2012 году. Это говорит о том что в 2012 году было привлечено больше средств населения по сравнению с предыдущим периодом, что было связано со стабильной ситуацией на рынке. Соотношение собственного капитала к депозитам показывает, что в отчетном периоде этот показатель незначительно выше по сравнению с базисным периодом. Это говорит о том, что банк привлек большое количество средств от физических и юридических лиц, что способствует эффективному использованию мультипликатора капитала. Соотношение собственного капитала к обязательствам банка показало, что на 1 сом обязательств приходится 25 тыйынов капитала. Это говорит о том, что риски по обязательствам могут быть покрыты уставным капиталом 25%, но не полностью. Следующий показатель показал, что на 1 сом собственного капитала пришлось 0,6 тыйынов прибыли, что меньше по сравнению с предыдущими годами. Это говорит о том, что банк теряет прибыльность, что было связано с выплатой процентов по депозитам. Рост собственных финансовых ресурсов произошел за счет увеличения прочего дополнительного капитала и амортизации.
Как видно из таблицы 6, экономическая рентабельность банка уменьшилась до 4,54 %, что говорит об неэффективном вложении капитала и за счет этого уменьшения прибыли.
Мультипликативный эффект капитала банка состоит в использовании платных денежных ресурсов. Другими словами, мультипликатор капитала - это инструмент, который должен обеспечивать банку выбор наиболее эффективного соотношения между собственными и заемными средствами, т.е. балансир между собственными средствами банка и возможностями дальнейшего привлечения дополнительных финансовых ресурсов, не нарушая устойчивой и доходной работы банка Абрамова М.А., Александрова Л.С. Финансы, денежное обращение и кредит: Учеб. пособие. - М.: Институт международного права и экономики, 2006.
Таблица 7.
Расчет мультипликативного эффекта капитала ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012 гг. Источник: рассчитано автором на основе данных финансовой отчетности ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012гг. (тыс. сом)
2010 |
2011 |
2012 |
Отклонение (2010-2011) |
Отклонение (2011-2012) |
||
Активы |
1404602 |
1321516 |
1738084 |
-83 086 |
416 568 |
|
Привлеченные средства |
1123008 |
995033 |
1392537 |
-127 975 |
397 504 |
|
Собственный капитал |
281 594 |
326 483 |
345 547 |
44 889 |
19 064 |
|
Прибыль |
65 594 |
61 288 |
19 064 |
-4 306 |
-42 224 |
|
Процентные расходы |
34 060 |
41 613 |
59 825 |
7 553 |
18 212 |
|
Мультипликатор капитала |
4,98 |
4,05 |
5,03 |
-0,93 |
0,98 |
|
Экономическая рентабельность |
7,09 |
7,80 |
4,54 |
0,71 |
-3,26 |
|
Мультипликативный эффект капитала (в %) |
35,16 |
31,43 |
22,64 |
-3,73 |
-8,79 |
Как видно из таблицы 7, сам мультипликатор капитала в 2010 году составил 4,98 (1404602/281594), в 2011 году 4,05 (1321516/326483). И снизился на 0,93 в 2011 году, что говорит о том, что было привлечено больше средств населения за отчетный период, чем заемных. Это положительный момент, так как у населения проявляется больше доверия банку, и привлеченные средства это дешевый финансовый источник для банка, а дополнительный источник денег это дополнительное получение прибыли. А в 2012 году составил 5,03 (1738084/345547) и наоборот увеличился на 0,98 по сравнению с 2011 годом. Это уже отрицательная тенденция.
Наблюдается снижение мультипликативного эффекта капитала в 2011 и 2012 годах. В 2010 году составил 35,16% ( (65594+34060) /1404602*100% -34060/1123080*4,98). Аналогично он рассчитывался в 2011 и 2012 годах, и составил 31,43% и 22,64% соответственно. На 3,73 меньше в 2011 году, и 8,78 в 2012 году. Это было связано со значительным снижением активов и пассивов, в том числе и привлеченных средств.
Таблица 8.
Анализ эффективности деятельности ОАО "Бакай Банк" за 2010-2012гг. Источник: рассчитано автором на основе данных финансовой отчетности ОАО "Бакай Банк” за 2010-2012гг. (в %)
Наименование |
2010 год |
2011 год |
2012 год |
Отклонение (2010-2011) |
Отклонение (2011-2012) |
|
Возврат на капитал (ROE) |
23,29 |
18,77 |
5,52 |
-4,52 |
-13,25 |
|
Возврат на активы (ROА) |
4,67 |
4,64 |
1,10 |
-0,03 |
-3,54 |
|
Финансовый рычаг |
4,98 |
4,05 |
5,03 |
-0,93 |
0,98 |
В таблице 8 видно, что анализ эффективности показал, что показатель возврата на капитал ОАО "Бакай Банк" в 2011 году понизился на 4,52 по сравнению с 2010 годом. В 2010 году составил 23,29% (65594/281594) и в 2011 году 18,77% (61288/326483). Вследствие того, что прибыль значительно понизился по сравнению с 2010 годом. Но значительно снизился в 2012 году на 13,25, составляя 5,52% (19064/345547), что было связано с увеличением привлеченных средств у населения и уменьшения чистой прибыли.
Показатель возврата на активы уменьшился на 0,03 за 2011 год, и значительно (на 3,54) в 2012 году. Из анализа данных, очевидно, что существенное влияние на ROE оказывает показатель ROA, т.е. отдача на активы. Изменение данного показателя в 2012г. привело к понижению ROE до 5,52%. Финансовый рычаг в 2012 году увеличился на 0,98%, что является положительным моментом, т.к. использование финансового рычага позволит больше заработать банку прибыли. Но наблюдается незначительное снижение в 2011 году. Это было связано с увеличением доли заемных средств и уменьшением ставки по кредитам. Также расширился клиентура за счет открытия новой сберкассы в городе Каракол 23-июня 2012 года. Это было эффективное вложение средств в основные фонды, так как наблюдается общий рост прибыли.
- Введение
- Краткая экономическая характеристика деятельности банка ОАО "Бакай Банк"
- Деятельность отдела Финансовое управление
- Функции и решаемые вопросы финансовыми менеджерами разных уровней управления
- Финансовое планирование в ОАО "Бакай Банк"
- Использование финансового менеджмента в ОАО "Бакай Банк"
- Анализ эффективности использования финансового менеджмента в ОАО "Бакай Банк"
- Инвестиционное планирование в ОАО "Бакай Банк"
- Проблемы использования финансового менеджмента и рекомендации по их совершенствованию в ОАО "Бакай Банк"