Финансы шпорыdocx

62. Перспективы развития кредитного рынка в рб.

По мнению многих экономистов в Республики Беларусь, принципы кредитной политики системообразующих банков в условиях кризиса должны постепенно меняться - необходимо поддерживать кредитами не все предприятия, как это было в докризисный период, а только те из них, которые демонстрируют устойчивое развитие и способны стать своеобразными «точками роста». Для сохранения устойчивости белорусской банковской системы жесткая монетарная макроэкономическая политика должна подкрепляться аналогичной политикой на микроэкономическом уровне.

Неизбежное уменьшение объемов кредитования на стадии спада чревато наступлением стагнации экономики. Чтобы этого не произошло, необходимо развивать другие формы финансирования. Это прежде всего привлечение прямых иностранных инвестиций. В этом случае, кроме всего прочего, финансовые риски переносятся на иностранного инвестора. Особенностью белорусской экономики, как отмечалось выше, является ее финансирование в основном за счет кредитных источников. Прямые иностранные инвестиции занимали и занимают незначительную долю в общем объеме финансирования. Можно предположить, что такой подход не случаен и является отражением «охранительной» концепции развития национальной экономики: иностранным инвесторам как потенциальным конкурентам по отношению к национальному производителю отводится второстепенная роль. Поэтому речь идет, прежде всего, о необходимости изменения стереотипов мышления.

Еще раз подчеркнем, что возможности финансирования белорусской экономики посредством кредитования не безграничны. В этом контексте создание, наряду с банковским кредитным механизмом финансирования реального сектора экономики, механизма финансирования посредством фондового рынка позволит с меньшими издержками и в больших объемах привлекать денежные ресурсы как отечественных, так и зарубежных инвесторов самого различного уровня. Необходимая технологическая инфраструктура и законодательная база могут быть доработаны в очень короткое время. Развитие фондового рынка, наряду с косвенной поддержкой государства, позволит нарастить объемы частных инвестиций в стране более быстрыми темпами и обеспечить повышение конкурентоспособности белорусской экономики в послекризисный период.

Чтобы реструктурировать экономику в соответствии с потребностями посткризисных рынков, основанных на новых технологиях, необходимы значительные инвестиционные ресурсы. Сама белорусская экономика воспроизвести их в должном объеме не в состоянии, поэтому уже сейчас процесс приватизации необходимо направлять так, чтобы постепенно «встраивать» белорусские предприятия в международную систему разделения труда - производственно-сбытовые цепочки западных либо российских корпораций, работающие на мировые рынки.

Необходимо активно стимулировать приток тех иностранных инвестиций, которые обеспечат импортирование в страну новых технологий. Это должно стать приоритетной задачей, в том числе и в банковской сфере. На основе привозных технологий развивать собственные научные исследования значительно проще. В то же время крупные собственные технологичные компании в Беларуси не возникнут до тех пор, пока не будут созданы условия поддержки для развития малого и среднего бизнеса - единственно возможного инкубатора крупных компаний, будущих региональных и мировых лидеров.

Помощь малому и среднему бизнесу, либерализация условий ведения дела также являются приоритетом в условиях кризиса, т.к. небольшие предприятия более уязвимы перед ним, но являются более емкими с точки зрения занятости. В этом направлении уже сделаны определенные шаги (в частности, заявительный принцип регистрации юридических лиц, упрощение налогового законодательства), которых, очевидно, еще не достаточно.

Таким образом, рынок ссудного капитала оформился за последнее десятилетие как важнейший институт финансирования отечественной экономики. Однако в условиях кризиса кредитный рынок оказался подверженным негативным явлениям, связанным с уменьшением ресурсной базы банков и ухудшением платежеспособности заемщиков, и уже не может с прежней степенью эффективности выполнять свою основную функцию. По мнению экономистов, долговой сценарий развития глобального кризиса присущ и экономике Беларуси. С той разницей, что для нашей страны основной проблемой является не нейтрализация «токсичных активов», существующих на Западе по преимуществу в виде ценных бумаг, а противодействие нарастающей неспособности реального сектора обслуживать долги, оформленные в виде кредитов. Необходимо наряду с внедрением новых прогрессивных инструментов кредитования последовательное развитие альтернативных кредитованию источников финансирования, таких, например, как привлечение прямых иностранных инвестиций, оживление работы фондового рынка.

Законодательством Республики Беларусь оговариваются цели, на которые могут предоставляться кредиты. Так, банковские кредиты могут направляться на увеличение основного и оборотного капиталов хозяйствующих субъектов, накопление временных запасов ТМЦ, незавершенного производства, готовой продукции и товаров, выкуп государственного имущества, удовлетворение потребительских нужд граждан, на другие цели при несоответствии поступлений и платежей в процессе кругооборота собственного капитала.

Рынок ссудного капитала Республики Беларусь в последнее десятилетие развивался вместе с развитием белорусской экономики и являлся важнейшим источником финансовых ресурсов, обеспечивающим высокие темпы роста ВВП. Мировой экономический кризис не мог не повлиять на появление на белорусском рынке ссудного капитала новых тенденций.

ВОПРОСЫ К экзамену

Социально-экономическая сущность финансов. Возникновение финансов.
Функции финансов.
Финансовые ресурсы и основы управления ими.
Дискуссионные вопросы сущности и функций финансов.
Взаимосвязь финансов с экономическими законами и экономическими категориями.
Общее понятие о финансовой системе государства.
Сферы и звенья финансовой системы Республики Беларусь их краткая характеристика.
Органы управления финансами и их функции.
Финансовое планирование и прогнозирование.
Финансовый контроль.
Аудит – альтернативная форма финансового контроля.
Финансовая политика.
Финансовый механизм.
Понятие бюджета.
Бюджетное устройство и принципы построения бюджетной системы.
Бюджетный процесс.
Источники формирования государственного бюджета
Расходы государственного бюджета.
Дефицит бюджета и пути его сокращения.
Социально-экономическая сущность налогов.
Функции налогов.
Классификация налогов.
Понятие и структура кредитной системы.
Банковская система.
Денежно-кредитная политика Национального Банка Республики Беларусь, ее содержание.
Порядок создания, лицензирования и прекращения деятельности коммерческих банков.
Небанковские кредитно-финансовые организации.
Необходимость и сущность кредита.
Функции кредита.
Формы кредита.
Банковский кредит.
Потребительский кредит.
Коммерческий кредит.
Лизинговый кредит.
Ипотечный кредит.
Сущность и значение государственного кредита.
Формы государственного кредита.
Государственный долг, его виды.
Управление государственным долгом.
Содержание и организация финансов предприятия.
Капитал предприятия и основы его формирования.
Имущество предприятия и источники его финансирования.
Денежные расходы предприятия.
Денежные поступления предприятия.
Финансовые результаты деятельности предприятия.
Финансовое состояние предприятия и его оценка.
Финансовый рынок и его роль в экономике.
Структура финансового рынка.
Функции финансового рынка.
Государственное регулирование финансового рынка, его тенденции в Республике Беларусь.
Характеристика финансового рынка Республики Беларусь.
Понятие валютного рынка.
Система валютных курсов.
Валютное регулирование и основные направления развития валютного рынка Республики Беларусь.
Сущность и основные функции рынка ценных бумаг.
Классификация рынка ценных бумаг.
Участники рынка ценных бумаг.
Система регулирования рынка ценных бумаг.
Понятие, участники и функции кредитного рынка.
Операции Национального банка Республики Беларусь на кредитном рынке.
Услуги коммерческих банков на кредитном рынке.
Перспективы развития кредитного рынка в Республике Беларусь.

Содержание