Понятие ссудного процента . Классификация форм ссудного процента.

Коммерческий кредит можно охарактеризовать как кредит, предоставляе¬мый в товарной форме продавцами покупателям в виде отсрочки платежа за проданные товары. Он предоставляется под обязательства должника (покупа¬теля) погасить в определенный срок как сумму основного долга, так и начис¬ляемые проценты.

Коммерческий кредит представляет собой кредитную сделку между двумя контрагентами обмена: предприятием-продавцом (кредитором) и предприятием-покупателем (заемщиком). Поэтому коммерческий кредит — это кредит, предоставляемый в товарной форме продавцами покупателям в виде отсрочки платежа за проданные товары. Исторически коммерческий кредит возник раньше банковского.

Особенностью коммерческого кредита является то, что сделка ссуды не является главной целью: она лишь сопутствует сделке купли-продажи, способствуя быстрейшей реализации товаров. Кредитная сделка оформляется поставщиком и покупателем во время заключения торговой сделки. Поэтому данный кредит предполагает взаимосвязь торговой и кредитной сделок.

Сфера применения коммерческого кредита ограничена, поскольку он обслуживает только процесс обращения товаров. Объектом коммерческого кредита служит - товарный капитал (товары отгруженные, выполненные работы, услуги).

Субъектом коммерческого кредита выступают агенты товарной сделки: продавец-поставщик, производящий товары или услуги, и покупатель (потребитель).

Выделяют пять основных способов предоставления коммерческого кредита:

• вексельный способ;

• открытый счет;

• скидка при условии оплаты в определенный срок;

• сезонный кредит;

• консигнация.

Коммерческий кредит имеет ряд положительных сторон:

1. для предприятия-поставщика кредитная сделка переплетается с моментом продажи продукции (оказания услуг) и не только ускоряет реализацию, но и приносит дополнительный доход в форме процента, включаемого в стоимость проданных товаров или оказанных услуг.

2.заемщику часто выгоднее прибегать к товарной форме кредита, чем получить денежный кредит (например, банковский) для немедленной оплаты материальных ценностей. В момент получения коммерческого кредита у заемщика отпадает необходимость авансирования денег в очередной кругооборот фондов. Это ведет к временной экономии денежных средств для расчетов с поставщиком. Соответственно, завершение у заемщика кругооборота фондов и появление свободных денежных средств позволит ему погасить коммерческий кредит в денежной форме

6. Формирование уровня рыночных процентных ставок.

Определение уровня рыночных процентных ставок, можно представить через механизм их формирования:

где

г — реальная ставка процента по «безрисковым операциям» в случае, когда уровень инфляции ожидается нулевым;

е — премия, эквивалентная уровню инфляционных ожиданий на срок долгового обязательства;

(г + е) — безрисковая ставка процента по долговому обязательству, включает реальную ставку процента по «безрисковым операциям» и премию на ожидаемый уровень инфляции до момента погашения долгового обязательства. В качестве примера такой ставки обычно приводятся ставки по казначейским векселям США;

RP— премия за риск неплатежа, которая определяется в первую очередь кредитоспособностью заемщика;

LP— премия за риск потери ликвидности;

МР — премия за риск с учетом срока погашения долгового обязательства.

Рассмотрим более подробно составляющие элементы.

Реальная ставка процента по «безрисковым операциям» (r)

Реальная ставка процента по «безрисковым операциям» (г) является основным индексом, характеризующим в условиях рыночной экономики сочетание основных макроэкономических факторов, определяющих уровень ссудного процента без учета инфляционных ожиданий, или когда инфляции определяется нулевым. Обычно считается, что примером таких процентных ставок являются ставки по краткосрочным государственным долговым обязательствам.Вместе с тем экономический кризис 1998 года в России показал, что вложения в государственные ценные бумаги должны оцениваться также с учетом риска, определяемого платежеспособностью государства.

Инфляционные ожидания (е))

Инфляционные ожидания (е) оказывают особое влияние на уровень ссудного процента, о чем свидетельствует практика всех стран, совершающих переход от административно-плановой экономики к рыночным отношениям. Это относится и к России.

Различают номинальную и реальную ставки процента. Взаимосвязь между ставками может быть представлена следующим выражением:

i = r + e,

где

i— номинальная, или рыночная, ставка процента;

г — реальная ставка процента;

е — темп инфляции.

Только в особых случаях, когда на денежном рынке нет повышения цен (е = 0), реальная и номинальная процентные ставки совпадают. Формула может служить для приближенного определения номинальной процентной ставки и дает приемлемые результаты только при небольших значениях «г» и «е». В противном случае применяется другой подход, с учетом необходимости компенсации по начисляемой сумме платы за кредит.

Номинальная процентная ставка определяется по формуле:

i = (l + r)(1 + e) – 1 = r + e + re

Актуальность разделения номинальной и реальной процентных ставок определяется тем, что именно реальная процентная ставка играет важную роль при «принятии решений об инвестициях. Причем необходимо подчеркнуть, что при формировании рыночной ставки процента имеет значение именно ожидаемый темп инфляции в будущем с учетом срока погашения долгового обязательства, а не фактическая ставка инфляции в прошлом. ставками по краткосрочным кредитам в России

6. Система процентных ставок. Методы расчета ссудного процента.

7. Банковская система и ее структура. Особенности построения банковской системы России.

6. Характеристика элементов банковской системы.

6. Цели и задачи Центрального банка. Правовое регулирование деятельности Банка России.

6. Функции центральных банков.

Функции центральных банков отличаются большим разнообразием, что связано с его двойственной сущностью.

С одной стороны, они выступает системообразующим элементом банковской системы, представляют и защищают в стране ее интересы; с другой стороны, центральный банк является одним из участников национальной экономической политики, на финансовом рынке он выполняет функцию агента государства, отстаивая его интересы и цели развития. Данный статус, как уже отмечалось, проявляется в использовании эмиссионным банком и рыночных, и административных инструментов в процессе выполнения своих функций. Если центральный банк преобразовать в классический государственный орган либо в обычную коммерческую организацию, то возможности государства воздействовать на направления, скорость и мощность денежных потоков в стране уменьшатся.

В экономической литературе и на практике обычно выделяют несколько основных функций центрального банка. В их числе:

- функция эмиссионного банка. Это монопольный вид деятельности данного органа власти. Центральный банк обеспечивает выпуск безналичных и наличных денег;

- функция фирменного банка государства, который кредитует государство (не во всех странах), поддерживает ресурсами его экономические программы, выступает финансовым агентом и экономическим советником;

- функция банка банков, то есть расчетного центра для других банков и кредитора последней инстанции;

- функция органа надзора за кредитными учреждениями, валютными и кредитными рынками, в целом за кредитной системой, обеспечивающего должный уровень ее надежности и устойчивости;

- функция органа валютного регулирования, хранения и учета национальных золотовалютных резервов.

Центральный банк представляет государство в международных организациях по вопросам денежно-кредитной политики, валютного регулирования и иным вопросам, находящимся в его компетенции. Для выполнения своих функций центральный банк может открывать представительства в других государствах.

Коммерческие операции центральных банков законодательно ограничены и подчиняются целям и задачам государственной денежно-кредитной политики; они не должны подрывать конкуренцию в сфере кредитных отношений. Как правило, центральный банк не имеет права заниматься торговой и промышленной деятельностью, операциями с недвижимостью, приобретать доли (акции) хозяйствующих субъектов.

С наступлением XX в. начался процесс создания международных банковских организаций. В результате межправительственного соглашения в январе 1930 г. был создан Банк международных расчетов (БМР). Его основателями стали шесть центральных банков и одно финансовое учреждение США. Среди его главных целей - содействие сотрудничеству центральных банков. В настоящее время более 40 центральных банков являются акционерами БМР с правом представительства и голосования на общих собраниях акционеров. Совет директоров БМР состоит из управляющих центральными банками.

Характерен пример деятельности Европейской системы центральных банков (ЕСЦБ). Эта система состоит из Европейского центрального банка (ЕЦБ), руководящие органы которого управляют ею, и 12 национальных центральных банков государств - членов Европейского союза (табл. 17.2). Европейский центральный банк создан в 1999 г., он подотчетен Евро-парламенту. Основная цель ЕСЦБ и ЕЦБ - поддержание устойчивости покупательной способности денежной единицы. Подчиненная цель - поддержка экономической политики Евросоюза. Во исполнение этих целей ЕЦБ проводятся:

- разработка и реализация денежно-кредитной политики Евросоюза;

- поддержка работы платежной системы;

- надзор за деятельностью финансово-кредитных институтов;

- мероприятия, обеспечивающие стабильность финансовой системы;

- операции с иностранной валютой;

- управление иностранными активами стран - участниц Евросоюза.

Операции ЕСЦБ в основном тождественны операциям классических центральных банков. Рефинансирование осуществляется децентрализованно через национальные центральные банки. Уставом ЕЦБ определены взаимоотношения центральных банков и правительств. В нем закреплено правило, налагающее запрет на получение ЕЦБ каких-либо инструкций от органов Содружества или национальных правительств, а последние обязуются не нарушать принцип независимости ЕЦБ. Устав ЕЦБ обязывает государства в согласованные сроки вносить изменения в национальные правовые системы в целях приведения их в соответствие с уставом ЕЦБ.

Центральные банки Российской Федерации, Республики Беларусь, Казахстана, Таджикистана, Кыргызстана, в рамках Договора об учреждении Евразийского экономического сообщества создали в 2001 г. консультативно-совещательный орган с правом принятия решений рекомендательного характера по вопросам, относящимся к компетенции центральных банков, - Совет руководителей центральных банков государств - участников Договора. Его задачей является координация действий центральных банков на национальных валютно-финансовых рынках, развитие платежно-расчетных отношений и др.

Для современного этапа развития центральных банков государств характерны:

- интеграция национальных центральных банков в рамках развития региональных валютных систем (наиболее ярко этот процесс проявляется в Европейской системе центральных банков);

- увеличение внимания центральных банков к вопросам защиты вкладов и сбережений всех потребителей банковских услуг, проблемам развития реального сектора экономики;

- публичность, открытость центральных банков перед законодательными органами, их ежегодные отчеты о своей деятельности, публикация сведений в открытой печати, в Интернете - для широкого круга пользователей.

6. Основные инструменты и методы денежно-кредитной политики Банка России .

1. Методы денежно-кредитной политики цб рф

Основными методами денежно-кредитной политики ЦБ РФ являются:

Административные методы. К ним относятся прямые ограничения и лимиты, такие как:

квотирование отдельных видов активных и пассивных операций;

введение лимитов на выдачу ссуд разных категорий;

ограничение на открытие различных филиалов и отделений;

лимитирование процентных ставок, тарифов за оказание различных видов услуг.

Экономические методы. К ним относятся мероприятия, использование которых не предполагает установление прямых запретов, например, такие:

налоговые;

нормативные (отчисления в фонд регулирования кредитных ресурсов, коэффициенты ликвидности и достаточности банковского капитала, а также другие виды отчислений).

Нормативные методы. К ним относятся:

коэффициенты ликвидности и достаточности банковского капитала;

нормативы отчисления в фонды кредитных организаций.

2. Инструменты денежно-кредитной политики цб рф

Основными инструментами денежно-кредитной политики Банка России в соответствии со ст. 35 ФЗ «О Центральном банке (Банка России)» являются:

процентные ставки по операциям Банка России;

нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервные требования);

операции на открытом рынке;

рефинансирование кредитных организаций;

валютные интервенции;

установление ориентиров роста денежной массы;

прямые количественные ограничения;

эмиссия облигаций от своего имени.

1. Процентные ставки по операциям. Банк России может устанавливать одну или несколько процентных ставок по различным видам операций или проводить процентную политику без фиксации процентной ставки.

Процентные ставки Банка России представляют собой минимальные ставки, по которым Банк России осуществляет свои операции. В зависимости от величины учетного процента строится система процентных ставок коммерческих банков, что влияет на удешевление или удорожание кредита.

Центральный банк регулирует уровень процентных ставок двояким образом:

через фиксацию ставок по предоставлению коммерческим банкам кредитов;

через контроль над ставками кредитных учреждений.

Банк России использует процентную политику для воздействия на рыночные процентные ставки в целях регулирования денежной массы в обращении.

2. Нормативы обязательных резервов. Сущность этой политики заключается в установлении Центральным банком норм обязательных минимальных резервов кредитным институтам в виде определенного процента от суммы их депозитов, которые хранятся на беспроцентном счете в Центральном банке.

Как инструмент денежной политики минимальные резервы выполняют двоякую роль: служат текущему регулированию ликвидности на денежном рынке и одновременно играют роль тормоза эмиссии кредитных денег коммерческим банкам.

Нормативы обязательных резервов не могут превышать 20% обязательств кредитной организации и могут быть дифференцированными для различных кредитных организаций. Нормативы обязательных резервов не могут быть единовременно изменены более чем на пять пунктов.

Механизм обязательных резервов используется как инструмент кредитной политики практически во всех развитых странах.

При нарушении нормативов обязательных резервов Банк России имеет право списать в бесспорном порядке с корреспондентского счета кредитной организации, открытого в Банке России, сумму недовнесенных средств, а также взыскать с кредитной организации в судебном порядке штраф в размере, установленном Банком России.

3. Операции на открытом рынке — купля-продажа Банком России казначейских векселей, государственных облигаций, прочих государственных ценных бумаг, облигаций Банка России, а также краткосрочные операции с указанными ценными бумагами с совершением позднее обратной сделки.

Если Центральный банк продает ценные бумаги на открытом рынке коммерческим банкам, т-е остатки средств на корреспондентских счетах, открытых этими банками в Центральном банке, уменьшаются на величину купленных средств. Как следствие, сокращаются возможности коммерческих банков по предоставлению кредитов своим клиентам, что приводит к сокращению денежной массы в обращении.

Если Центральный банк покупает ценные бумаги у коммерческих банков, то он зачисляет соответствующие суммы на их корреспондентские счета. У коммерческих банков появляется возможность расширить свои операции по предоставлению кредитов.

Воздействие Центрального банка заключается в том, что, изменяя процентные ставки на открытом рынке, банк создает выгодные условия кредитным институтам по покупке или продаже государственных ценных бумаг для увеличения своей ликвидности.

Операции на открытом рынке — это наиболее гибкий метод регулирования ликвидности и кредитных возможностей банков, а также денежного рынка.

4. Рефинансирование кредитных организаций — кредитование Банком России кредитных организаций. В современных условиях рефинансирование используется как инструмент оказания финансовой помощи коммерческим банкам, что позволяет им свести до минимума запас ликвидных средств.

Кредиты рефинансирования различаются следующим образом:

по формам обеспечения (учетные и ломбардные);

по срокам использования (краткосрочные — на один или несколько дней; среднесрочные до 1 года).

Учетные кредиты — ссуды, предоставляемые Центральным банком коммерческим банкам под учет векселей до истечения их срока. Центральный банк предъявляет определенные требования к векселям, предоставляемым к учету. Это касается видов, сроков действия, наличия, характера поручительства и т. д.

Ломбардные кредиты — ссуды под залог депонированных в банке ценных бумаг. В качестве залога принимаются коммерческие и казначейские векселя, государственные облигации, т. е. те виды ценных бумаг, которые допускаются к учету в Центральном банке. Стоимость залогового обеспечения должна превышать сумму ломбардных кредитов.

Если заемщик не возвращает кредит, право собственности на ценные бумаги переходит к Центральному банку.

Ломбардные кредиты предоставляются на платной основе, сроком от 1 дня до 4 месяцев.

5. Валютные интервенции — купля-продажа Банком России иностранной валюты на валютном рынке для воздействия на курс рубля и на суммарный спрос и предложение денег. Покупка иностранной валюты приводит к ее увеличению в национальной валюте, а продажа — к сокращению. Одновременно валютные интервенции оказывают определенное воздействие на курс национальной валюты по отношению к иностранной, поскольку происходит изменение рыночного спроса и предложения последней на валютном рынке.

Влияние валютной политики Центрального банка в форме проведения операций на валютном рынке проявляется в стимулировании либо экспорта, либо импорта капитала.

6. Прямые количественные ограничения — установление лимитов на рефинансирование кредитных организаций и проведение кредитными организациями отдельных банковских операций.

Банк России вправе применять количественные ограничения, в равной степени касающиеся всех кредитных организаций, в исключительных случаях в целях проведения единой государственной денежно-кредитной политики только после консультаций с Правительством Российской Федерации

7. Установление ориентиров роста денежной массы — Банк России может устанавливать ориентиры роста одного или нескольких показателей денежной массы, исходя из основных направлений единой государственной денежно- кредитной политики.

Определение оптимальных ориентиров роста денежной массы исходит из предпосылки, что она растет из года в год по мере увеличения валового внутреннего продукта, в этом случае ориентиры роста денежной массы устанавливаются в соответствии с прогнозируемым ростом объема производства с учетом предполагаемого увеличения цен.

8. Эмиссия облигаций от своего имени — Банк России вправе осуществлять эмиссию. Предельный размер общей номинальной стоимости облигаций Банка России всех выпусков, не погашенных на дату принятия советом директоров решения об очередном выпуске облигаций, устанавливается как разница между максимально возможной суммой обязательных резервов кредитных организаций и суммой обязательных резервов кредитных организаций, определяемых исходя из действующего норматива обязательных резервов.

6. Операции центральных банков.

6. Сущность и функции коммерческого банка.

Современные коммерческие банки – банки, непосредственно обслуживающие предприятия и организации, а также население – своих клиентов. Коммерческие банки выступают основным звеном банковской системы. Независимо от собственности коммерческие банки являются самостоятельными субъектами экономики. Их отношения с клиентами носят коммерческий характер. Основная цель функционирования коммерческих банков – получение максимальной прибыли.

Коммерческий банк – это кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять определенные банковские операции. Коммерческие банки осуществляют комплексное обслуживание клиентов, что отличает их от специальных кредитных организаций небанковского типа, выполняющих ограниченный круг финансовых операций и услуг.

Среди функций коммерческого банка особо выделяются четыре, которые лежат в основе определения банка и определяют его сущность:

1) функция аккумуляции и мобилизации временно свободных денежных средств является одной из важнейших функций банка. Коммерческим банкам принадлежит ведущая роль в привлечении свободных денежных средств всех экономических агентов и превращении их в капитал с целью привлечения прибыли. Выполняя эту функцию, банки выступают в качестве заемщиков;

2) функция посредничества в кредите. Выполнение этой функции способствует расширению производства, финансированию промышленности, облегчению создания запасов, расширению потребительского спроса, облегчению финансовой деятельности правительства, сокращению издержек обращения;

3) функция посредничества в осуществлении платежей и расчетов;

4) функция создания платежных средств.

Помимо четырех основополагающих функций, часто выделяют дополнительную функцию коммерческого банка – функцию организации выпуска и размещения ценных бумаг. Она осуществляется посредством инвестиционных операций и имеет большое значение в эластичной кредитной системе, которая является необходимым условием для поддержания относительно устойчивых темпов роста экономики. Расширение значимости этой функции привело к тому, что банки становятся прямыми конкурентами фондовых бирж, через которые реализуется основная часть розничных продаж ценных бумаг.

Основные операции, которые выполняет коммерческий банк, – это привлечение капитала, его размещение на выгодных условиях, а также оказание ряда услуг клиентам.

Операции коммерческого банка представляют собой конкретное проявление банковских функций на практике. Все банковские операции и сделки осуществляются в рублях, а при наличии соответствующей лицензии Банка России – в иностранной валюте.

Федеральный закон запрещает коммерческим банкам заниматься производственной, страховой и торговой деятельностью.

Коммерческий банк, как и любое предприятие, учреждение, имеет определенную структуру управления. Главным органом управления является собрание акционеров или собрание пайщиков. Высшим органом управления является собрание акционеров. Наиболее оперативным органом управления является совет директоров банка, который избирается на собрании акционеров банка. Возглавляет совет банка председатель, который избирается из числа членов совета банка тайным голосованием.

6. Ресурсы коммерческого банка.

Ресурсы коммерческих банков представляют собой совокупность собственных и привлеченных средств, имеющихся в его распоряжении и используемых для осуществления активных операций

Состав собственных средств

Под собственными средствами банка (капиталом) следует понимать различные фонды, создаваемые банком для обеспечения его финансовой устойчивости, коммерческой и хозяйственной деятельности, а также полученную прибыль по результатам деятельности текущего и прошлых лет.

К собственным средствам банка относятся:

1. Уставный фонд (капитал) – создает экономическую основу существования и является обязательным условием образования банка как юридического лица.

2. Фонды банка:

а) резервный фонд (капитал) – формируется за счет ежегодных отчислений от прибыли или единовременных взносов пайщиков и предназначен для покрытия непредвиденных расходов; создания резервов на выплату дивидендов; покрытия безвозвратных потерь. Этот фонд создается всеми банками в обязательном порядке.

б) фонды специального назначения и фонды накопления, а также другие фонды – используются коммерческими банками преимущественно на удовлетворение материальных и социальных потребностей своих сотрудников, на оказание благотворительной помощи и производственное развитие банка.

3. Добавочный капитал, состоит из:

а) «эмиссионного дохода» - то есть средств, полученных от продажи акций их первым держателям по цене выше номинальной стоимости. Данные средства увеличивают первоначальный капитал банка и его стабильную часть.

б) прироста стоимости имущества, образуемого при переоценке основных фондов.

в) стоимости безвозмездно полученного имущества.

4. Нераспределенная прибыль - это часть прибыли, оставшаяся после выплаты дивидендов и отчислений в резервный фонд, создания других фондов (специальных).

5. Прочие средства банка:

а) амортизация основных средств и нематериальных активов;

б) резервы на возможные потери по ссудам, ценным бумагам и прочим активам банка – создаются с целью покрытия рисков по отдельным банковским операциям и обеспечения таким образом устойчивости банков путем поглощения убытков за счет накопленных резервов.

Обязательства (привлеченные средства клиентов и других кредитных организаций) составляют второй источник формирования ресурсов банка, значительно превосходящий по размерам собственный капитал.

В мировой банковской практике все привлеченные ресурсы по способу их аккумуляции группируются следующим образом:

1. Депозиты – денежные средства, внесенные в банк клиентами – частными и юридическими лицами на определенные счета, и используемые ими в соответствии с режимом счета и банковским законодательством. Депозиты составляют основную часть привлеченных ресурсов коммерческих банков.

Виды депозитов:

Депозиты до востребования – это средства на счетах, связанных с совершением расчетов или целевым использованием, а также вклады до востребования. Таким образом, эти средства могут быть востребованы в любой момент без предварительного уведомления со стороны клиента.

Срочные депозиты - это депозиты, привлекаемые банками на определенный срок.

2. Недепозитные привлеченные средства - это средства, которые банк получает в виде займов или путем продажи собственных долговых обязательств на денежном рынке. Недепозитные источники банковских ресурсов отличаются от депозитов тем, что они имеют, во-первых, неперсональный характер, т.е. ассоциируются с конкретным клиентом банка, а приобретаются на рынке на конкурентной основе, и, во-вторых, инициатива привлечения этих средств принадлежит самому банку.

К наиболее распространенным формам такого привлечения средств относятся:

1) получение займов на межбанковском рынке;

2) соглашение о продаже ценных бумаг с обратным выкупом (или операция «репо»);

3) учет векселей и получение ссуд у центральных банков;

4) продажа банковских акцептов;

5) выпуск коммерческих ценных бумаг (векселей);

6) выпуск облигаций.

6. Активные операции коммерческих банков.

Активные операции – это размещение финансовых ресурсов коммерческого банка. Активные операции делятся на два вида: кредитные операции и инвестиции.

Кредитные операции – это отношения между кредитором и заемщиком по предоставлению первым последнему определенной суммы денежных средств на условиях платности, срочности, возвратности, обеспеченности. Кредитные операции делятся на активные (банк выдает ссуды) и пассивные (банк берет ссуды).

Кредитные операции могут осуществляться в двух формах – в форме ссуд и в форме депозитов. Это означает, что кредитные операции – понятие более широкое, чем ссудные операции. Кредитные операции могут осуществляться банками и другими хозяйствующими субъектами (коммерческий кредит).

Банковское кредитование подразделяется на прямое и косвенное. Прямое кредитование – это кредитные отношения хозяйствующих субъектов непосредственно с банком. Косвенное кредитование означает, что кредитные отношения возникают вначале между хозяйствующими субъектами, которые впоследствии обращаются в банк за кредитами. Основными видами косвенного банковского кредитования выступают операции с векселями, факторинг, лизинг. Банковское кредитование осуществляется при строгом соблюдении принципов кредитования. К ним относятся возвратность кредитования, срочность, обеспеченность кредита (в России используются следующие виды обеспечения – залог, банковская гарантия, поручительство, страховая ответственность заемщика за погашение кредита).

Цена кредита – ставка банковского процента. За счет этого процента банк покрывает свои издержки и получает прибыль. На величину процентной ставки влияет целый ряд факторов:

– спрос на кредит со стороны заемщиков;

– ставка рефинансирования Центрального банка РФ;

– срок кредита;

– вид кредита;

– средняя процентная ставка привлечения на межбанковском кредитном рынке;

– состояние денежного обращения в стране (в период инфляции процентная ставка растет, в период дефляции – падает).

Банковские ссуды можно классифицировать по следующим признакам:

– по срокам кредита ссуды делятся на краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные;

– по видам обеспечения – обеспеченные и необеспеченные;

– по видам заемщиков – сельскохозяйственные, промышленные, коммунальные, торговые и др.;

– по направлениям использования – на формирование оборотных средств, инвестиционные, на устранение временных финансовых трудностей, экспортные, импортные и др.;

– по размерам – мелкие, средние, крупные;

– по способу предоставления – вексельные, при помощи открытых счетов, сезонные и др. Кредитный процесс состоит из четырех стадий.

I стадия. Оценка экономической ситуации в стране, регионе, отрасли. На ее базе вырабатывается кредитная политика банка.

II стадия. Предоставление банковской ссуды. Заемщик представляет банку необходимые документы, между банком и заемщиком заключается кредитный договор.

III стадия. Контроль за использованием кредита.

IV стадия. Возврат банковской ссуды и процентов по ней.

Для выдачи ссуд клиентам открываются ссудные счета: простой ссудный счет, спецссудный счет, контокоррентный счет.

Инвестиционные операции банков – это долгосрочные вложения денежных средств в целях получения прибыли. В узком смысле слова – это вложения в ценные бумаги.

6. Пассивные операции коммерческих банков.

Пассивные операции – это операции по привлечению средств в банки, формированию их ресурсов. К пассивным операциям банка относят:

привлечение средств на расчетные и текущие счета юридических и физических лиц;

открытие срочных счетов граждан и организаций;

выпуск ценных бумаг;

займы, полученные от других банков.

Все пассивные операции банка, связанные с привлечением средств, в зависимости от их экономического содержания подразделяются следующим образом: депозитные, включая получение межбанковских кредитов; эмиссионные (размещение паев или ценных бумаг банка).

Ресурсы банка состоят из заемных средств и собственного капитала.

Собственный капитал – это средства, принадлежащие непосредственно банку, в отличие от заемных, которые банк привлек на время. Собственный капитал банка выполняет ряд важных функций: защитную, оперативную, регулирующую.

Собственные средства (капитал) банка слагаются из уставного капитала и прибыли, из которой банк уплачивает налоги, формирует резервные и прочие фонды, а в оставшейся сумме осуществляет выплаты дивидендов своим акционерам.

Управление собственным капиталом играет важную роль в обеспечении устойчивости пассивов и прибыльности банка. Одним из способов управления собственным капиталом банка является дивидендная политика.

Крупные банки широко используют эмиссию акций в качестве эффективного способа привлечения денежных ресурсов. Коммерческие банки эмитируют как простые акции, так и привилегированные акции.

В зарубежной практике для увеличения объема собственного капитала нередко применяется выпуск облигаций.

Резервы банка формируются за счет его прибыли и включают:

– резервный фонд – предназначен для покрытия крупных убытков;

– резервный фонд под обесценение ценных бумаг, средства которого идут на покрытие убытков, возникающих при падении курса ценных бумаг;

– резерв по ссудам, используемый для погашения возможных потерь по ссудам и относимый на расходы банка;

– фонд экономического развития, формируемый в размере, установленном собранием акционеров, и предназначенный для развития банка. Привлеченные средства занимают преобладающее место в структуре банковских ресурсов. Привлеченные средства по способу их аккумуляции подразделяют на депозиты и прочие привлеченные средства. Основную часть привлеченных средств коммерческих банков составляют депозиты.

Современная банковская практика характеризуется большим разнообразием вкладов (депозитов) и соответственно депозитных счетов: депозиты до востребования, срочные депозиты, сберегательные вклады, вклады в ценные бумаги.

Депозиты можно также классифицировать по срокам, категориям вкладчиков, условиям внесения и изъятия средств, уплачиваемым процентам, возможности получения льгот по активным операциям банка и пр.

Прочие привлеченные средства – это ресурсы, которые банк получает в виде займов или путем продажи на денежном рынке собственных долговых обязательств. Прочие привлеченные средства отличаются от депозитов тем, что приобретаются на рынке на конкурсной основе. Обычно это значительные суммы, в силу чего соответствующие операции считаются оптовыми.

В современных условиях основные источники средств коммерческого банка – это депозиты организаций и межбанковские депозиты.

6. Нетрадиционные операции коммерческих банков.

7. Валютная система и ее элементы.

Валютная система – это форма организации валютных отношений, закрепленная национальным законодательством (национальная система) или межгосударственным соглашением (мировая и региональная системы). Валютная система представляет собой совокупность двух основных элементов – валютного механизма и валютных отношений.

Под валютным механизмом понимаются правовые нормы и институты, представляющие их на национальном и международном уровнях.

Валютные отношения представляют собой разновидность денежных отношений, возникающих при функционировании денег в международном обороте. Деньги, обслуживающие международные отношения, называются валютой.

Различают национальную, мировую и региональную валютные системы.

Национальная валютная система сформировалась в рамках национальной денежной системы, которая регламентировала порядок денежных расчетов данной страны с другими государствами. Постепенно она обособилась от денежной системы. В определенной степени национальная валютная система зависит от места страны в мировой экономике.

Основные элементы национальной валютной системы: национальная валюта; национальное регулирование международной валютной ликвидности; режим курса национальной валюты; национальное регулирование валютных ограничений и условий конвертируемости национальной валюты; режим национальных рынков валюты и золота; национальные органы, осуществляющие валютное регулирование (законодательные органы, Центральный банк, Минфин, Минэкономики, Таможенный комитет и др.).

Национальная валютная система базируется на национальной валюте. Национальная валюта -денежная единица страны. Она существует в наличной и безналичной формах. Ее эмитентами являются национальные коммерческие и центральные банки.

По мере интернационализации хозяйственных связей на основе национальных валютных систем формируются механизмы межгосударственного регулирования международных валютных отношений – мировая и региональная валютные системы.

Их основные принципы юридически закреплены межгосударственными соглашениями.

Основные элементы мировой и региональной валютных систем:

– международные платежные средства, выполняющие роль мировых денег;

– условия и режимы обратимости валют;

– механизм и режим валютных курсов;

– формы международных расчетов;

– кредитные орудия обращения и порядок их использования в международных расчетах;

– международные ликвидные активы и порядок их регулирования;

– режим международных валютных и золотых рынков и межгосударственные институты, регулирующие валютные отношения.

Основной элемент любой валютной системы – международные платежные средства, выполняющие в рамках данной системы роль мировых денег. В качестве международных платежных средств на разных этапах развития рыночной экономики выступают золото, резервные валюты, международные валютные единицы. В условиях господства неразменных кредитных отношений роль мировых денег берут на себя резервные валюты.

Резервные валюты – это валюты, обладающие полной конвертируемостью, принадлежащие странам, занимающим господствующее положение в мировом производстве, торговле, обладающим разветвленной сильной кредитной системой, развитым финансовым рынком, значительными объемами международной ликвидности.

6. Характеристику основных международных кредитно-финансовых организаций.

7. Участие России в международных кредитно-финансовых организациях.

8. Валютный курс и факторы, определяющие его уровень. Процесс установления валютных курсов.