57. Государственные органы федерального уровня, регулирующие рцб в России. Механизм взаимодействия государственных органов федерального уровня на рцб.
Для эффективного функционирования механизмов привлечения инвестиций в частный сектор экономики, обеспечения бесперебойного финансирования дефицита государственного бюджета, предотвращения социальных потрясений и конфликтов сложившееся организационное строение и методы управления фондовым рынком должны непрерывно совершенствоваться.
Главными органами государственного регулирования современного российского РЦБ являются:
Федеральная комиссия по РЦБ (ФКЦБ);
Министерство финансов РФ;
ЦБ РФ;
Комитет по управлению государственным имуществом РФ;
Министерство РФ по антимонопольной политике и поддержке предпринимательства;
Министерство РФ по налогам и сборам;
Министерство юстиции РФ;
Государственный комитет РФ по надзору за страховой деятельностью и др.
Они призваны выполнять следующие основные функции:
регистрацию участников рынка;
обеспечение достоверной информацией о выпуске и обращении ц/б;
контроль и поддержание правопорядка на рынке.
Основным субъектом исполнительной федеральной власти, специально уполномоченным на регулирование от имени государства отношений на фондовом рынке, является Федеральная комиссия по РЦБ (ФКЦБ России).
Федеральная комиссия принимает решения (в форме постановлений) по вопросам регулирования как самого РЦБ, так и деятельности профессиональных участников рынка, саморегулируемых организаций профессиональных участников и контроля за соблюдением законодательства Российской Федерации и нормативных актах о ц/бах.
Таким образом, государственное регулирование инвестиционной деятельности на фондовом рынке в России осуществляется различными способами и проявляется в различных формах.
Во-первых, государство посредством законодательных и подзаконных актов устанавливает общие правила функционирования рассматриваемого специфического сегмента формирующейся в России рыночной экономики, а также крут и пределы правоспособности субъектов, работающих на РЦБ.
Во-вторых, государство создает соответствующую систему органов и учреждений, уполномоченных им для оперативного регулирования деятельности на фондовом рынке и контроля за соблюдением прав инвесторов и выполнения установленных правил работы с ц/б профессиональными участниками данного рынка.
Наконец, государство само (в лице уполномоченных федеральных органов и органов исполнительной власти субъектов Российской Федерации) напрямую работает с инвесторами, выпуская и реализуя государственные ц/б, выступая при этом в качестве эмитента и одновременно гаранта их возвратности.
- История рцб и необходимость его создания.
- Анализ состояния рцб в России.
- Понятие ц/б. История появления ц/б.
- Фундаментальные свойства ц/б.
- 5. Классификация ц/б по инвестиционным качествам и иным качественным характеристикам.
- Понятие рцб, его сущность и функции
- Рцб как альтернативный источник финансирования в экономике.
- Виды рцб, их характеристика.
- Акции: понятие и развернутая характеристика. Виды стоимости акций.
- Облигации: понятие и развернутая характеристика. Проблемы и тенденции развития российского рынка облигаций.
- Векселя: понятие и развернутая характеристика.
- 12. Цели и практика использования простого и переводного векселя в российской коммерческой практике.
- 13. Банковские ц/б: понятие и развернутая характеристика. Особенности сертификатов.
- 14.Чеки. Коносаменты. Закладные. Складские свидетельства. Товарораспорядительные ц/б.
- 15. Производные финансовые инструменты: фьючерсы, опционы, свопы.
- 16. Гцб: их виды и характеристика
- 17. Проблемы и тенденции развития российского рынка гцб.
- 18. Структура рцб: виды участников и их взаимодействие. Требования, предъявляемые к участникам рцб.
- 19. Понятие и виды профессиональной деятельности на рцб: брокерская, дилерская, клиринговая деятельность.
- 20. Характеристика видов профессиональной деятельности на рцб: деятельность по управлению ц/б, деятельность по ведению реестра владельцев ц/б.
- 21. Ком. Банки и другие кредитные организации на рцб: статус, операции, основные ограничения.
- 22. Брокерско - дилерские компании: статус, операции, структура оборота средств, основные ограничения.
- 23. Организованные рынки ц/б и их структура.
- 24. Основы деятельности фондовой биржи: понятие, сущность, функции. Классификация фондовых бирж.
- 25. Структура собственности и особенности организационно-правового статуса фондовых бирж в России.
- 26. Виды членства и требования, предъявляемые к членам бирж. Организационные структуры и персонал фондовых бирж.
- 27. Основные услуги, предоставляемые фондовой биржей (биржевые продукты). Структура доходов и расходов бирж.
- 28. Листинг. Требования к ц/б, обращающимся на фондовой бирже.
- 29.Виды аукционных механизмов, используемых на фондовых биржах различных типов.
- 30.Виды сделок, совершаемых через фондовую биржу, механизм их заключения.
- 31.Организованный биржевой рцб. Виды совершаемых сделок через организованные внебиржевые системы.
- 32. Классификация элементов. Сравнительная характеристика элементов на российском рынке и в международной практике.
- 33. Концепция корпоративного управления акционерным капиталом. Экономические интересы различных групп акционеров.
- 34. Понятие эмиссии ц/б. Классификация эмиссий.
- 35. Основные этапы эмиссии ц/б с регистрацией и без регистрации проспекта эмиссии
- 36. Организация первичного рцб. Формы размещения ц/б на первичном рынке.
- 37. Понятие и виды андерайтинга ц/б.
- 38. Показатели характеризующие стоимостную оценку на первичном рынке акций, облигаций, векселей.
- 39. Классификация инвесторов в ц/б. Население в качестве инвесторов.
- 40. Институциональные инвесторы (инвестиционные фонды, пенсионные фонды, страховых компании): понятие, интересы и ограничения деятельности на рцб.
- 41. Прямые инвестиции в ц/б. Прямые инвесторы, и их особенности и интересы в российской практике.
- 42. Инвестиционные фонды. Паевые инвестиционные фонды и их взаимоотношения с управляющими компаниями.
- 43. Понятие портфеля ц/б. Виды портфеля ц/б, их характеристика. Принципы формирования портфеля ц/б.
- 44. Понятие и этапы управления инвестиционным портфелем. Активное и пассивное управление портфелем ц/б.
- 45. Основы фундаментального анализа. Качественный (экономический) и количественный (финансовый) анализ эмитента.
- 46. Основы технического анализа. Виды графиков.
- 47. Показатели, характеризующие доходность и инвестиционную привлекательность акций, облигаций. Методика расчета.
- 48. Показатели, характеризующие стоимостную оценку и доходность портфеля ц/б.
- 49. Показатели, характеризующие срочность портфеля долговых ц/б(дюрацию) и риск портфеля.
- 50. Показатели, характеризующие эффективность при формировании портфеля ц/б (коэффициент эффективности, потенциал роста и удельный потенциал роста).
- 51 Классификация операций и сделок с ц/б: перечень видов, экономическое содержание.
- 52. Хеджирование, арбитраж, спекуляция с ц/б.
- 53. Запрещенные сделки с ц/б (сделки, связанные с манипулированием ценами).
- 54. Основные требования к сделкам по ц/б и правила по их совершению.
- 55. Управление рисками организованных рцб. Биржевые кризисы.
- 56. Регулирующие функции государства на рцб.
- 57. Государственные органы федерального уровня, регулирующие рцб в России. Механизм взаимодействия государственных органов федерального уровня на рцб.
- 58. Структура законодательства по ц/б и его связи с другими видами законодательства, регулирующими финансовые рынки.
- 59. Раскрытие информации как один из важнейших принципов функционирования фондового рынка. Основные элементы информационной инфраструктуры.
- 60. Рейтинг ц/б. Рейтинговые системы и рейтинговые агентства.
- Рейтинговое агентство - коммерческая кредитная рейтинговая компания. Обычно: s&p, Moody's или Fitch Investors Service.
- 61. Биржевая информация и фондовые индексы.
- 62. Сеть регистров: понятие, функции, специфика и перечень выполняемых операций. Ограничения на деятельность.
- 63. Депозитарии: виды, специфика, перечень выполняемых операций. Ограничения на деятельность.
- 64. Клиринговая организация: виды, специфика и перечень выполняемых операций. Ограничения на деятельность.
- 65. Международный рцб, его национальные особенности (на примере любой страны)